| 摘要 | 第2-4页 |
| ABSTRACT | 第4-5页 |
| 1 绪论 | 第8-13页 |
| 1.1 研究背景与研究意义 | 第8-10页 |
| 1.1.1 选题背景 | 第8-9页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第9-10页 |
| 1.2 逻辑结构与基本内容 | 第10-12页 |
| 1.3 本文的创新点及不足 | 第12-13页 |
| 2 商业银行汇率风险计量综述 | 第13-22页 |
| 2.1 汇率风险的分类构成 | 第13-14页 |
| 2.2 外汇风险的间接计量法综述 | 第14-16页 |
| 2.2.1 现金流量法 | 第15页 |
| 2.2.2 资本市场法 | 第15-16页 |
| 2.3 外汇风险的直接计量法综述 | 第16-21页 |
| 2.3.1 外汇敞口分析法 | 第16-17页 |
| 2.3.2 VaR在险价值法 | 第17-20页 |
| 2.3.3 极值理论法 | 第20-21页 |
| 2.4 简要述评 | 第21-22页 |
| 3 VaR测算理论 | 第22-32页 |
| 3.1 VaR理论 | 第22-25页 |
| 3.1.1 VaR方法概述 | 第22-23页 |
| 3.1.2 VaR的计算原理 | 第23-24页 |
| 3.1.3 联动VaR的提出与分析 | 第24-25页 |
| 3.1.4 计算VaR的三种主要方法 | 第25页 |
| 3.2 GARCH模型理论 | 第25-30页 |
| 3.2.1 一元GARCH模型理论 | 第25-26页 |
| 3.2.2 多元GARCH模型理论 | 第26-29页 |
| 3.2.3 面板GARCH模型理论 | 第29-30页 |
| 3.3 VaR结果的准确性检验 | 第30-32页 |
| 4 基于GARCH-VaR模型的汇率风险实证分析 | 第32-52页 |
| 4.1 样本数据的基本分析 | 第32-36页 |
| 4.1.1 汇率数据的选取与处理 | 第33-34页 |
| 4.1.2 商业银行外汇头寸 | 第34-36页 |
| 4.2 基于GARCH-VaR模型的单位资产汇率风险测算 | 第36-46页 |
| 4.2.1 建立模型前的相关检验 | 第36-40页 |
| 4.2.2 一元GARCH模型的估计 | 第40-41页 |
| 4.2.3 多元GARCH模型的估计 | 第41-42页 |
| 4.2.4 面板GARCH模型的估计 | 第42-44页 |
| 4.2.5 VaR的准确性对比 | 第44-46页 |
| 4.3 商业银行外汇总资产汇率风险测算 | 第46-52页 |
| 4.3.1 各银行间联动VaR对比测算 | 第46-50页 |
| 4.3.2 联动VaR与非联动VaR的对比测算 | 第50-52页 |
| 5 研究结论 | 第52-55页 |
| 5.1 研究结论 | 第52-53页 |
| 5.2 商业银行汇率风险管理建议 | 第53-55页 |
| 附录 | 第55-62页 |
| 参考文献 | 第62-65页 |
| 后记 | 第65-66页 |