| 摘要 | 第1-6页 |
| Abstract | 第6-9页 |
| 第1章 绪论 | 第9-15页 |
| ·研究背景及选题意义 | 第9-10页 |
| ·国内外研究综述及评价 | 第10-14页 |
| ·远期运费协议研究的文献综述 | 第10-11页 |
| ·套期保值功能研究的文献综述 | 第11-14页 |
| ·本文研究内容 | 第14-15页 |
| 第2章 干散货航运市场分析 | 第15-28页 |
| ·国际干散货航运综述 | 第15-16页 |
| ·干散货航运市场现状分析 | 第16-23页 |
| ·干散货航运市场回顾 | 第16-18页 |
| ·金融危机前干散货航运市场高涨性分析 | 第18-20页 |
| ·金融危机对干散货航运市场影响分析 | 第20-23页 |
| ·干散货航运市场供需分析 | 第23-28页 |
| ·干散货航运市场需求分析 | 第24-25页 |
| ·干散货航运市场供给分析 | 第25-28页 |
| 第3章 干散货远期运费市场分析 | 第28-37页 |
| ·干散货航运市场运价波动风险控制的方法 | 第28-29页 |
| ·船队拆分经营 | 第28页 |
| ·指数浮动法 | 第28页 |
| ·运费衍生品 | 第28-29页 |
| ·远期运费协议的概述 | 第29-34页 |
| ·远期运费协议的优势与不足 | 第30-31页 |
| ·远期运费协议的航线组成 | 第31-32页 |
| ·远期运费协议的交易方式 | 第32-33页 |
| ·远期运费协议的结算机制 | 第33-34页 |
| ·远期运费协议的功能分析 | 第34-35页 |
| ·套期保值功能 | 第34页 |
| ·投机功能 | 第34-35页 |
| ·远期运费协议交易的发展现状分析 | 第35-37页 |
| 第4章 套期保值的理论和模型分析 | 第37-49页 |
| ·套期保值的概述 | 第37-40页 |
| ·套期保值的概念 | 第37-38页 |
| ·套期保值比率的概念 | 第38页 |
| ·套期保值的基本形式 | 第38-39页 |
| ·套期保值的特点 | 第39页 |
| ·套期保值的作用 | 第39-40页 |
| ·套期保值估计模型的理论基础 | 第40-47页 |
| ·Kendall秩相关分析模型 | 第40-41页 |
| ·Copula模型 | 第41-44页 |
| ·GARCH模型 | 第44-46页 |
| ·最小方差套期保值模型 | 第46-47页 |
| ·运价最小方差套期保值的原理 | 第47-49页 |
| ·运价收益率的匹配原理 | 第47页 |
| ·运价收益率波动预测原理 | 第47-49页 |
| 第5章 即期与远期运价套期保值有效性实证分析 | 第49-71页 |
| ·数据采集及处理 | 第49-51页 |
| ·样本数据的基本统计特征分析 | 第51-58页 |
| ·数据的相关性分析 | 第51-53页 |
| ·样本时间序列描述性统计分析 | 第53-55页 |
| ·平稳性(单位根)检验 | 第55-57页 |
| ·残差序列的ARCH性检验 | 第57-58页 |
| ·基于广义误差分布的GARCH模型的收益标准差的估计 | 第58-62页 |
| ·基于Copula模型的套期保值评价指标的估计 | 第62-64页 |
| ·Kendall秩相关系数的估计 | 第62-64页 |
| ·基于Copula模型的中位数相关系数的估计 | 第64页 |
| ·最小方差套期保值比率的估计 | 第64-66页 |
| ·套期保值有效性分析 | 第66-68页 |
| ·套期保值在干散货运输企业的应用 | 第68-71页 |
| 第6章 结论 | 第71-73页 |
| ·本文结论 | 第71-72页 |
| ·展望研究 | 第72-73页 |
| 参考文献 | 第73-76页 |
| 附录 | 第76-82页 |
| 附录一: 波罗的海干散货指数航线的构成 | 第76-78页 |
| 附录二: 收益率统计描述图(EVIEWS软件计算) | 第78-79页 |
| 附录三: 秩相关系数的估计(SPSS软件计算) | 第79-80页 |
| 附录四: 套期保值前后时间序列统计描述图(EVIEWS软件计算) | 第80-82页 |
| 致谢 | 第82页 |
