| 摘要 | 第3-5页 |
| Abstract | 第5-6页 |
| 一、引言 | 第9-12页 |
| (一) 选题的背景 | 第9-10页 |
| (二) 选题的意义 | 第10页 |
| (三) 创新之处 | 第10-11页 |
| (四) 文章结构 | 第11-12页 |
| 二、文献综述 | 第12-24页 |
| (一) 用户行为：歧视、羊群行为与社会资本 | 第12-18页 |
| 1. 网络借贷中的“歧视” | 第12-14页 |
| 2. 网贷中的“羊群行为” | 第14-16页 |
| 3. 网贷中的“辅助决策” | 第16-17页 |
| 4. 网贷中的“社会资本” | 第17-18页 |
| (二) 借贷结果：违约、成功率与利率 | 第18-23页 |
| 1. 网络借贷中的违约(逾期) | 第18-19页 |
| 2. 网络借贷中的成功率 | 第19-21页 |
| 3. 网贷中的利率 | 第21-23页 |
| (三) 文献述评 | 第23-24页 |
| 三、P2P网贷平台投资收益波动概述 | 第24-29页 |
| (一) 网贷收益率的变动趋势 | 第25-26页 |
| (二) 网贷收益的地区分布特征 | 第26-27页 |
| (三) 网贷收益的区间分布特征 | 第27-29页 |
| 四、建模的理论与基础 | 第29-35页 |
| (一) 建模的理论依据 | 第29页 |
| (二) 研究方法与数据来源 | 第29-31页 |
| 1. ARCH模型 | 第29页 |
| 2. GARCH类模型 | 第29-30页 |
| 3. TGARCH模型 | 第30页 |
| 4. EGARCH模型 | 第30-31页 |
| 5. 数据来源 | 第31页 |
| (三) 变量设计 | 第31页 |
| (四) 数据特征分析 | 第31-35页 |
| 五、实证分析 | 第35-44页 |
| (一) 单位根检验 | 第35页 |
| (二) ARCH效应检验 | 第35-37页 |
| (三) 波动性检验 | 第37-39页 |
| (四) 非对称性检验 | 第39-41页 |
| (五) 结果分析 | 第41-44页 |
| 六、结论与建议 | 第44-47页 |
| (一) 结论 | 第44-45页 |
| 1. 网络借贷并无降低借款主体的融资成本 | 第44页 |
| 2. 网贷市场利率与货币及宏观经济之间存在动态关系 | 第44页 |
| 3. 网贷市场利率的波动具有显著的“聚集性” | 第44-45页 |
| 4. 网贷市场利率的波动存在着反转效应 | 第45页 |
| 5. 网贷市场利率的波动具有“非对称性” | 第45页 |
| (二) 建议 | 第45-47页 |
| 1. 构建网贷利率观测体系 | 第45页 |
| 2. 完善网贷市场信息披露制度 | 第45-46页 |
| 3. 培育理性的投资者 | 第46-47页 |
| 参考文献 | 第47-52页 |
| 攻读硕士期间的科研成果 | 第52-53页 |
| 致谢 | 第53-54页 |