基于混合beta分布的GARCH模型建模方法及其应用研究--以中国股票市场波动性为例
| 内容摘要 | 第1-5页 |
| Abstract | 第5-8页 |
| 第1章 导论 | 第8-18页 |
| ·研究目的及意义 | 第8-9页 |
| ·研究目的及意义 | 第8-9页 |
| ·相关文献综述 | 第9-16页 |
| ·金融资产收益率分布及波动的国外研究历史 | 第9-13页 |
| ·金融资产收益率的分布及波动的国内研究情况 | 第13-16页 |
| ·研究内容及研究方法和创新点 | 第16-18页 |
| ·分析框架 | 第16页 |
| ·本文创新点和研究方法 | 第16-18页 |
| 第2章 金融资产收益率的概述 | 第18-29页 |
| ·收益率的计算方法 | 第18-21页 |
| ·单期收益率 | 第18页 |
| ·多期收益率和年化收益率 | 第18-20页 |
| ·资产组合收益率 | 第20页 |
| ·分红支付的收益率 | 第20页 |
| ·超额收益率 | 第20-21页 |
| ·简单收益率和对数收益率的比较 | 第21-23页 |
| ·简单收益率和对数收益率的计算区别 | 第21-22页 |
| ·简单收益率和对数收益率的比较 | 第22-23页 |
| ·收益率的分布特征理论 | 第23-29页 |
| ·收益率的分布理论 | 第23-25页 |
| ·收益率的常用分布 | 第25-26页 |
| ·选择混合Beta分布建模的原因 | 第26-29页 |
| 第3章 拟合混合Beta分布的EM算法 | 第29-36页 |
| ·EM算法简介 | 第29-31页 |
| ·拟合混合Beta分布的EM算法 | 第31-36页 |
| ·E步 | 第32-35页 |
| ·M步 | 第35-36页 |
| 第4章 混合Beta分布的GARCH模型及其估计 | 第36-41页 |
| ·GARCH模型的相关理论 | 第36-39页 |
| ·ARCH模型简介 | 第36页 |
| ·GARCH模型简介 | 第36-39页 |
| ·混合Beta分布GARCH模型的极大似然估计 | 第39-41页 |
| 第5章 上证综指波动性的实证分析 | 第41-54页 |
| ·简单收益率分布的拟合及其检验 | 第41-47页 |
| ·上证综指简单收益率的正态性检验 | 第41-44页 |
| ·简单收益率的Beta分布拟合 | 第44-45页 |
| ·简单收益率的混合Beta分布拟合 | 第45-46页 |
| ·Kolmogorov-Smirnov检验 | 第46-47页 |
| ·混合Beta分布GARCH模型的参数估计 | 第47-54页 |
| ·GARCH模型的估计 | 第47-48页 |
| ·GARCH模型的预测能力评价 | 第48-50页 |
| ·基于混合Beta分布的个股研究 | 第50-54页 |
| 第6章 结论与研究展望 | 第54-55页 |
| 参考文献 | 第55-58页 |
| 后记 | 第58页 |
