| 摘要 | 第1-4页 |
| Abstract | 第4-7页 |
| 1 引言 | 第7-10页 |
| ·研究背景 | 第7页 |
| ·研究意义及论文框架 | 第7-10页 |
| 2 证券市场价格反转现象研究领域的理论回顾与研究现状 | 第10-17页 |
| ·有效市场理论回顾 | 第10-12页 |
| ·行为金融理论的简介 | 第12页 |
| ·价格反转现象的国内外研究现状 | 第12-17页 |
| ·国外研究现状 | 第12-14页 |
| ·国内研究现状 | 第14-17页 |
| 3 中国证券市场价格反转现象的实证检验 | 第17-29页 |
| ·模型与方法的选择 | 第17-22页 |
| ·主要指标的计算 | 第17-18页 |
| ·形成期和检验期的划分 | 第18-19页 |
| ·赢家组合与输家组合的确定 | 第19页 |
| ·具体算法 | 第19-21页 |
| ·统计检验 | 第21-22页 |
| ·样本数据的选择与处理 | 第22-24页 |
| ·样本数据的选择 | 第22页 |
| ·样本数据的处理流程 | 第22-24页 |
| ·实证结果 | 第24-29页 |
| ·短期实证结果 | 第24-26页 |
| ·中长期实证结果 | 第26-28页 |
| ·实证结论及其局限性 | 第28-29页 |
| 4 价格反转现象的行为金融学解释 | 第29-34页 |
| ·行为金融理论对投资者行为的分析 | 第29-31页 |
| ·传统金融理论与行为金融理论对投资者的不同假定 | 第29-30页 |
| ·行为金融理论对投资者认知与行为偏差的研究 | 第30-31页 |
| ·价格反转现象的行为金融学解释--过度反应与反应不足 | 第31-34页 |
| ·过度反应与反应不足的概念 | 第31-32页 |
| ·行为金融理论对过度反应与反应不足行为模型的探讨 | 第32-34页 |
| 5 中国证券市场投资者行为分析 | 第34-47页 |
| ·中国证券市场整体表现的特殊性 | 第34-38页 |
| ·中国证券市场投机性强 | 第34-37页 |
| ·中国证券市场风险较大、波动性过高 | 第37页 |
| ·政策因素对市场影响较大 | 第37-38页 |
| ·中国证券市场投资者行为特殊性分析 | 第38-47页 |
| ·中国证券市场投资者结构的不合理性 | 第38-39页 |
| ·中国证券市场投资者行为模型初探 | 第39-47页 |
| 6 结论与展望 | 第47-49页 |
| ·结论 | 第47页 |
| ·进一步研究方向 | 第47-49页 |
| 致谢 | 第49-50页 |
| 参考文献 | 第50-54页 |
| 附录A 短期实证检验(4周排序期)的样本数据节选 | 第54-55页 |
| 附录B 短期实证检验(8周排序期)的样本数据节选 | 第55-56页 |
| 附录C 短期实证检验(12周排序期)的样本数据节选 | 第56-57页 |
| 附录D 短期实证检验(24周排序期)的样本数据节选 | 第57-58页 |
| 附录E 中长期实证检验的样本数据节选 | 第58-59页 |
| 附录F 实证检验净化数据的C++编译程序节选 | 第59-61页 |
