货币政策、股票价格与实体经济关系的实证研究
| 摘要 | 第5-6页 |
| Abstract | 第6页 |
| 1 引言 | 第8-17页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第8-9页 |
| 1.2 国内外文献综述 | 第9-15页 |
| 1.2.1 国外研究进展 | 第10-12页 |
| 1.2.2 国内研究进展 | 第12-15页 |
| 1.3 研究思路与方法 | 第15页 |
| 1.4 本文的创新点 | 第15-17页 |
| 2 货币政策、股票价格与实体经济关系的理论分析 | 第17-34页 |
| 2.1 我国货币政策的基本规则 | 第17-20页 |
| 2.1.1 货币政策 | 第17-19页 |
| 2.1.2 货币政策的传导机制 | 第19-20页 |
| 2.2 货币政策的股票市场传导机制 | 第20-22页 |
| 2.3 我国股票市场的基本特征 | 第22-28页 |
| 2.4 股票市场与实体经济的相互作用 | 第28-34页 |
| 2.4.1 实体经济运行决定股票市场运行 | 第28-30页 |
| 2.4.2 股票市场对实体经济的反作用 | 第30-32页 |
| 2.4.3 股票市场与实体经济之间的一致性 | 第32-34页 |
| 3 研究方法与模型介绍 | 第34-38页 |
| 3.1 FAVAR 模型 | 第34页 |
| 3.2 FECM 模型 | 第34-38页 |
| 4 货币政策、股票价格与实体经济关系的实证分析 | 第38-48页 |
| 4.1 数据以及公共因子提取 | 第38-39页 |
| 4.2 FAVAR 模型建立 | 第39-42页 |
| 4.3 FECM 模型建立 | 第42-46页 |
| 4.4 货币政策对股票价格的影响分析 | 第46页 |
| 4.5 模型预测的比较分析 | 第46-48页 |
| 5 结论及建议 | 第48-51页 |
| 5.1 结论 | 第48-49页 |
| 5.2 改进建议 | 第49-51页 |
| 参考文献 | 第51-54页 |
| 攻读硕士学位期间发表的论文 | 第54-55页 |
| 致谢 | 第55-56页 |
| 附表 | 第56-61页 |
