| 摘要 | 第2-3页 |
| ABSTRACT | 第3-4页 |
| 1 绪论 | 第7-17页 |
| 1.1 选题背景 | 第7-8页 |
| 1.2 研究意义 | 第8-9页 |
| 1.3 文献综述 | 第9-15页 |
| 1.4 研究思路及结构安排 | 第15-16页 |
| 1.5 本文主要创新点与不足 | 第16-17页 |
| 2 大宗商品金融化现象及理论分析 | 第17-36页 |
| 2.1 相关概念界定 | 第17-19页 |
| 2.1.1 大宗商品 | 第17-18页 |
| 2.1.2 金融化 | 第18页 |
| 2.1.3 波动溢出效应 | 第18-19页 |
| 2.2 国内外大宗商品市场金融化表现 | 第19-28页 |
| 2.2.1 国际大宗商品市场金融化表现 | 第19-24页 |
| 2.2.2 国内大宗商品市场金融化表现 | 第24-28页 |
| 2.3 大宗商品市场定价机制与理论基础 | 第28-31页 |
| 2.3.1 大宗商品定价机制 | 第28页 |
| 2.3.2 协商定价机制理论基础 | 第28-30页 |
| 2.3.3 期货市场定价机制理论基础 | 第30-31页 |
| 2.4 现代资产配置理论 | 第31-33页 |
| 2.4.1 Markowitz投资组合理论 | 第32页 |
| 2.4.2 其他投资组合理论 | 第32-33页 |
| 2.5 大宗商品市场金融化传导机制分析 | 第33-36页 |
| 2.5.1 股票市场对大宗商品期货市场的传导机制 | 第33-34页 |
| 2.5.2 大宗商品期现市场之间的传导机制 | 第34-36页 |
| 3 模型设定与解释 | 第36-41页 |
| 3.1 模型设定 | 第36-37页 |
| 3.2 VA R-BEKK-GARCH模型 | 第37-41页 |
| 4 我国大宗商品现货市场与股票市场波动溢出效应实证分析 | 第41-57页 |
| 4.1 变量的选择与描述性统计 | 第41-45页 |
| 4.2 模型滞后阶数的确定 | 第45-47页 |
| 4.3 平稳性检验 | 第47-48页 |
| 4.4 VAR-BEKK-GARCH模型实证分析 | 第48-57页 |
| 4.4.1 焦炭市场实证结果 | 第48-49页 |
| 4.4.2 棉花市场实证结果 | 第49-51页 |
| 4.4.3 豆粕市场实证结果 | 第51-53页 |
| 4.4.4 黄金市场实证结果 | 第53-54页 |
| 4.4.5 铜市场实证结果 | 第54-57页 |
| 5 主要结论与政策建议 | 第57-60页 |
| 5.1 主要结论 | 第57-58页 |
| 5.2 政策建议 | 第58-60页 |
| 参考文献 | 第60-64页 |
| 后记 | 第64-65页 |