| 摘要 | 第4-5页 |
| Abstract | 第5页 |
| 1 绪论 | 第8-16页 |
| 1.1 选题的背景与意义 | 第8-9页 |
| 1.2 相关研究综述 | 第9-13页 |
| 1.2.1 货币政策传导与市场情绪波动 | 第9-10页 |
| 1.2.2 从VAR到FAVAR模型的相关文献综述 | 第10-13页 |
| 1.3 研究内容、思路、方法 | 第13-14页 |
| 1.4 文章结构安排与创新之处 | 第14-16页 |
| 2 市场情绪对货币政策的传导机制 | 第16-25页 |
| 2.1 情绪因子理论与研究思考 | 第17-20页 |
| 2.1.1 代表市场情绪的相关指标 | 第17-18页 |
| 2.1.2 市场情绪、金融市场与货币政策的研究回顾与思考 | 第18-20页 |
| 2.2 货币政策传导研究与思考 | 第20-25页 |
| 2.2.1 货币政策传导机制 | 第20-21页 |
| 2.2.2 货币政策的作用范围 | 第21-23页 |
| 2.2.3 货币政策传导效果研究与思考 | 第23-25页 |
| 3 FAVAR模型理论与模型实证 | 第25-44页 |
| 3.1 VAR模型的不足与FAVAR模型的理论 | 第25-26页 |
| 3.2 动态因子模型与FAVAR模型的设定 | 第26-28页 |
| 3.2.1 动态因子模型 | 第26页 |
| 3.2.2 FAVAR模型 | 第26-28页 |
| 3.3 实证研究 | 第28-31页 |
| 3.3.1 实证模型设定 | 第28页 |
| 3.3.2 模型变量选取与说明 | 第28-30页 |
| 3.3.3 动态因子提取 | 第30-31页 |
| 3.4 FAVAR模型估计结果 | 第31-41页 |
| 3.4.1 含情绪因子的FAVAR模型实证结果 | 第32-37页 |
| 3.4.2 不含情绪因子的FAVAR模型估计 | 第37-41页 |
| 3.5 不同模型的研究结果对比 | 第41-44页 |
| 4 结论 | 第44-47页 |
| 4.1 本文研究结论 | 第44-45页 |
| 4.2 本文研究展望 | 第45-47页 |
| 参考文献 | 第47-51页 |
| 附录 | 第51-56页 |
| 致谢 | 第56-57页 |
| 在学期间发表的学术论文和研究成果 | 第57-58页 |