沪铜期价影响因素的实证分析
| 摘要 | 第1-4页 |
| Abstract | 第4-8页 |
| 第1章 绪论 | 第8-14页 |
| ·选题的目的及意义 | 第8-9页 |
| ·国内外相关研究综述 | 第9-12页 |
| ·传统期货价格理论 | 第9-11页 |
| ·现代投资理论 | 第11页 |
| ·有关期货价格影响因素及市场有效性的实证分析 | 第11-12页 |
| ·课题研究的内容和方法 | 第12-14页 |
| 第2章 铜与铜期货 | 第14-22页 |
| ·铜的自然属性及市场分布 | 第14-17页 |
| ·铜的属性与应用 | 第14-15页 |
| ·铜的市场分布 | 第15-17页 |
| ·铜期货交易 | 第17-19页 |
| ·期货市场定义及其产生 | 第17-18页 |
| ·伦敦金属交易所 | 第18页 |
| ·中国铜期货市场的发展及现状 | 第18-19页 |
| ·影响铜期货价格的主要因素 | 第19-22页 |
| ·供求关系——影响铜的价格走势的重要因素 | 第19页 |
| ·国际国内经济波动 | 第19-20页 |
| ·国际期货市场 | 第20页 |
| ·相关商品如石油的价格波动也会对铜价产生影响 | 第20-21页 |
| ·汇率 | 第21页 |
| ·交易者心理行为及基金方向 | 第21-22页 |
| 第3章 上交所期铜价格规律及影响因素的统计分析 | 第22-56页 |
| ·沪铜期货的价格发现功能检验 | 第22-32页 |
| ·期货市场与现货市场的关系 | 第22-23页 |
| ·单整检验 | 第23-26页 |
| ·协整检验 | 第26-27页 |
| ·Granger因果关系检验 | 第27-31页 |
| ·价格发现大小的度量 | 第31-32页 |
| ·基差特性分析与套期保值 | 第32-39页 |
| ·基差的特性分析 | 第33-37页 |
| ·上海铜期货套期保值功能检验 | 第37-39页 |
| ·沪铜期货的国际定价能力检验 | 第39-44页 |
| ·铜商品的国际定价 | 第39-40页 |
| ·沪铜期价与伦铜期价的协整检验 | 第40-42页 |
| ·因果关系检验 | 第42-43页 |
| ·G-S模型检验 | 第43-44页 |
| ·铜期价与我国宏观经济形势的关系 | 第44-49页 |
| ·国民经济与铜消费 | 第44-45页 |
| ·协整检验 | 第45-47页 |
| ·因果关系检验 | 第47-49页 |
| ·石油与铜的价格关系 | 第49-56页 |
| ·不同时期石油与铜的价格关系 | 第49-53页 |
| ·协整检验 | 第53-55页 |
| ·因果关系检验 | 第55-56页 |
| 第4章 沪铜期价影响因素的逐步回归模型与因子计算 | 第56-66页 |
| ·变量选择与数据来源 | 第56-57页 |
| ·期铜价格预测的逐步回归模型 | 第57-60页 |
| ·逐步回归方法 | 第57-58页 |
| ·模型建立与检验 | 第58-60页 |
| ·期铜价格影响因素的因子计算 | 第60-66页 |
| ·因子分析理论 | 第60-61页 |
| ·因子计算 | 第61-66页 |
| 第5章 实证结果的启示 | 第66-69页 |
| ·对铜套期保值者的启示 | 第66-67页 |
| ·对投机者的启示 | 第67-68页 |
| ·对政策制定者及经纪公司的启示 | 第68-69页 |
| 本文结论 | 第69-71页 |
| 参考文献 | 第71-74页 |
| 致谢 | 第74页 |
