| 摘要 | 第1-6页 |
| Abstract | 第6-12页 |
| 1 绪论 | 第12-30页 |
| ·选题背景和意义 | 第12-17页 |
| ·美国次贷危机的发生 | 第12-13页 |
| ·我国个人住房抵押贷款市场的现状 | 第13-15页 |
| ·选题意义 | 第15-17页 |
| ·国内外相关研究综述 | 第17-25页 |
| ·住房抵押贷款定价模型的研究进展 | 第17-21页 |
| ·强度模型参数估计方法的研究进展 | 第21-24页 |
| ·存在的主要问题 | 第24-25页 |
| ·本文的主要工作 | 第25-30页 |
| ·研究内容 | 第25-28页 |
| ·论文结构 | 第28-30页 |
| 2 住房抵押贷款的概述和风险分析 | 第30-39页 |
| ·住房抵押贷款概述 | 第30-33页 |
| ·住房抵押贷款的定义与分类 | 第30-32页 |
| ·住房抵押贷款的基本还款方式 | 第32页 |
| ·住房抵押贷款的特征 | 第32-33页 |
| ·住房抵押贷款的风险分析 | 第33-39页 |
| ·违约风险 | 第33-35页 |
| ·提前还款风险 | 第35页 |
| ·抵押房产风险 | 第35-36页 |
| ·利率风险 | 第36页 |
| ·相关性风险 | 第36-37页 |
| ·其他风险 | 第37-39页 |
| 3 考虑跳扩散过程的住房抵押贷款的强度定价模型 | 第39-49页 |
| ·问题的提出 | 第39页 |
| ·模型的构建 | 第39-41页 |
| ·存在违约风险且追偿值为零的普通贷款定价模型 | 第40页 |
| ·存在违约风险且追偿值不为零的抵押贷款定价模型 | 第40-41页 |
| ·存在违约风险和提前还款风险的抵押贷款定价模型 | 第41页 |
| ·模型中参数变量的刻画 | 第41-48页 |
| ·违约强度和提前还款强度 | 第41-42页 |
| ·房产价格和贷款现金流 | 第42页 |
| ·贴现率模型 | 第42-48页 |
| ·小结 | 第48-49页 |
| 4 考虑跳扩散过程的住房抵押贷款强度定价模型中参数变量的估计 | 第49-71页 |
| ·贴现率模型的参数估计 | 第49-56页 |
| ·粒子滤波原理 | 第49-52页 |
| ·基于粒子滤波和随机逼近的参数和状态联合估计算法 | 第52-53页 |
| ·实证分析 | 第53-56页 |
| ·违约强度模型和提前还款强度模型的参数估计 | 第56-68页 |
| ·跳辨识理论概述 | 第57-58页 |
| ·两阶段MCMC方法 | 第58-63页 |
| ·违约强度模型和提前还款强度模型的离散化 | 第63页 |
| ·误差分析 | 第63-65页 |
| ·稳定性分析 | 第65-66页 |
| ·实证分析 | 第66-68页 |
| ·本章两种参数估计方法的适用性简析 | 第68-69页 |
| ·小结 | 第69-71页 |
| ·主要结论 | 第69-70页 |
| ·主要特色 | 第70-71页 |
| 5 考虑跳扩散过程的住房抵押贷款强度定价模型的模拟分析 | 第71-78页 |
| ·Monte Carlo模拟定价步骤 | 第71-72页 |
| ·参数设置 | 第72-73页 |
| ·稳定性测试 | 第73-74页 |
| ·参数敏感度分析 | 第74-77页 |
| ·房价趋势对住房抵押贷款价值的影响 | 第74-75页 |
| ·首付比例、贷款利率、贷款期限对于住房抵押贷款的影响 | 第75-77页 |
| ·小结 | 第77-78页 |
| 6 基于Clayton Copula的住房抵押贷款强度定价模型 | 第78-104页 |
| ·问题的提出 | 第78-79页 |
| ·Copula函数简介 | 第79-88页 |
| ·Copula函数的定义与性质 | 第79-80页 |
| ·Copula的分类 | 第80-88页 |
| ·基于Clayton Copula住房抵押贷款强度定价模型 | 第88-91页 |
| ·模型构建 | 第88-90页 |
| ·模型求解 | 第90-91页 |
| ·模拟分析 | 第91-98页 |
| ·Monte Carlo模拟步骤 | 第91-92页 |
| ·参数设置 | 第92-93页 |
| ·违约相关性和提前还款相关性对住房抵押贷款价值的影响 | 第93-96页 |
| ·参数敏感度分析 | 第96-98页 |
| ·压力测试 | 第98-101页 |
| ·本文两个住房抵押贷款强度定价模型的适用性简析 | 第101页 |
| ·小结 | 第101-104页 |
| ·主要结论 | 第101-102页 |
| ·主要特色 | 第102-104页 |
| 7 研究结论与展望 | 第104-110页 |
| ·本文的主要结论 | 第104-106页 |
| ·本文的主要创新点 | 第106-108页 |
| ·研究展望 | 第108-110页 |
| 参考文献 | 第110-117页 |
| 附录A 建元“2005-1”的违约数据 | 第117-119页 |
| 附录B 建元“2005-1”的提前还款数据 | 第119-121页 |
| 攻读博士学位期间发表学术论文情况 | 第121-123页 |
| 致谢 | 第123-124页 |
| 作者简介 | 第124-125页 |
