| 摘要 | 第7-8页 |
| abstract | 第8页 |
| 1 前言 | 第9-11页 |
| 1.1 研究背景与意义 | 第9-10页 |
| 1.2 研究思路 | 第10-11页 |
| 2 理论综述 | 第11-15页 |
| 2.1 国外研究现状 | 第11-12页 |
| 2.2 国内研究现状 | 第12-15页 |
| 3 基金绩效评价模型与方法 | 第15-27页 |
| 3.1 开放式基金概述 | 第15-16页 |
| 3.1.1 开放式基金的发展概述 | 第15页 |
| 3.1.2 开放式基金的分类 | 第15-16页 |
| 3.2 基金业绩评价的相关理论 | 第16-19页 |
| 3.2.1 均值-方差模型 | 第16页 |
| 3.2.2 β系数 | 第16-17页 |
| 3.2.3 Treynor指数 | 第17页 |
| 3.2.4 Sharpe指数 | 第17-18页 |
| 3.2.5 Jensen指数 | 第18页 |
| 3.2.6 RAROC指标 | 第18-19页 |
| 3.3 RAROC基金业绩评价方法 | 第19-23页 |
| 3.3.1 VaR的概述 | 第19-20页 |
| 3.3.2 VaR的计算 | 第20页 |
| 3.3.3 VaR的准确性检验 | 第20-21页 |
| 3.3.4 CVaR的概述 | 第21-22页 |
| 3.3.5 CVaR的计算 | 第22-23页 |
| 3.3.6 CVaR的效果检验 | 第23页 |
| 3.4 涉及的相关统计检验 | 第23-27页 |
| 3.4.1 平稳性检验 | 第23-25页 |
| 3.4.2 正态性检验 | 第25页 |
| 3.4.3 自相关性检验 | 第25-26页 |
| 3.4.4 异方差性检验 | 第26-27页 |
| 4 基于CVaR-RAROC模型的我国开放式基金的绩效评价 | 第27-48页 |
| 4.1 样本的选取 | 第27-28页 |
| 4.2 收益率的计算和相关检验 | 第28-32页 |
| 4.2.1 收益率的正态性检验 | 第28-30页 |
| 4.2.2 收益率的平稳性检验 | 第30-31页 |
| 4.2.3 自相关性检验和异方差性检验 | 第31-32页 |
| 4.3 VaR-RAROC模型 | 第32-38页 |
| 4.3.1 VaR的计算 | 第32-34页 |
| 4.3.2 VaR的返回测试 | 第34-36页 |
| 4.3.3 基于VaR的RAROC计算 | 第36-38页 |
| 4.4 CVaR-RAROC模型 | 第38-45页 |
| 4.4.1 CVaR的计算 | 第38-42页 |
| 4.4.2 CVaR的DLC检验 | 第42-44页 |
| 4.4.3 基于CVaR的RAROC计算 | 第44-45页 |
| 4.5 CVaR-RAROC与VaR-RAROC模型结果对比 | 第45-48页 |
| 5 总结 | 第48-50页 |
| 参考文献 | 第50-52页 |
| 致谢 | 第52-53页 |