| 摘要 | 第3-4页 |
| abstract | 第4页 |
| 第1章 引言 | 第6-11页 |
| 1.1 分级基金估值的背景及意义 | 第6-7页 |
| 1.2 国内外分级基金估值研究综述 | 第7-9页 |
| 1.2.1 国外分级基金估值研究现状 | 第8页 |
| 1.2.2 国内分级基金估值研究现状 | 第8-9页 |
| 1.3 现有分级基金估值研究评述 | 第9-10页 |
| 1.4 本文的创新之处及框架 | 第10-11页 |
| 第2章 分级基金基本概念 | 第11-20页 |
| 2.1 分级基金定义 | 第11页 |
| 2.2 分级基金分类 | 第11-14页 |
| 2.2.1 按投资标的分类 | 第12页 |
| 2.2.2 按募集方式分类 | 第12-13页 |
| 2.2.3 按运作方式分类 | 第13页 |
| 2.2.4 按优先份额约定收益分类 | 第13-14页 |
| 2.3 分级基金杠杆计算 | 第14-15页 |
| 2.4 分级基金折算机制 | 第15-16页 |
| 2.5 国内分级基金的发展 | 第16-19页 |
| 2.6 小结 | 第19-20页 |
| 第3章 分级基金估值模型构建 | 第20-24页 |
| 3.1 Black-Scholes期权定价模型 | 第20-22页 |
| 3.2 蒙特卡罗模拟法 | 第22-23页 |
| 3.3 小结 | 第23-24页 |
| 第4章 分级基金估值实证研究 | 第24-42页 |
| 4.1 基于Black-Scholes定价模型的分级基金估值 | 第24-29页 |
| 4.1.1 国投瑞银沪深300分级的实证分析 | 第24-29页 |
| 4.2 基于蒙特卡罗模拟法的分级基金估值 | 第29-41页 |
| 4.2.1 国投瑞银沪深300分级的实证分析 | 第29-31页 |
| 4.2.2 国联安双禧中证100指数分级的实证分析 | 第31-36页 |
| 4.2.3 银华深圳100指数分级的实证分析 | 第36-41页 |
| 4.3 小结 | 第41-42页 |
| 第5章 主要结论与总结 | 第42-44页 |
| 5.1 估值主要结论 | 第42页 |
| 5.2 总结 | 第42-44页 |
| 参考文献 | 第44-46页 |
| 附录 | 第46-49页 |
| 致谢 | 第49-50页 |