黄金挂钩型产品的定价研究--以平安财富结构类产品为例
| 摘要 | 第5-6页 |
| ABSTRACT | 第6页 |
| 第1章 绪论 | 第10-19页 |
| 1.1 研究背景、目的和意义 | 第10-11页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第10-11页 |
| 1.1.2 研究的目的和意义 | 第11页 |
| 1.2 国内外研究现状 | 第11-16页 |
| 1.2.1 结构性产品定价的研究现状 | 第12-14页 |
| 1.2.2 利率期限结构的研究现状 | 第14-16页 |
| 1.2.3 国内外研究现状综述 | 第16页 |
| 1.3 论文写作思路及研究方法 | 第16-18页 |
| 1.3.1 论文写作思路 | 第16-17页 |
| 1.3.2 研究框架 | 第17-18页 |
| 1.3.3 研究方法 | 第18页 |
| 1.4 论文创新之处 | 第18-19页 |
| 第2章 黄金挂钩型产品发展现状 | 第19-29页 |
| 2.1 黄金挂钩型产品的构成及特点 | 第19-20页 |
| 2.1.1 结构性产品的介绍 | 第19页 |
| 2.1.2 黄金挂钩型产品的要素分析 | 第19-20页 |
| 2.2 黄金挂钩型产品的分类 | 第20-24页 |
| 2.2.1 按最终收益的约定条件分类 | 第20-22页 |
| 2.2.2 按内嵌期权类型分类 | 第22-24页 |
| 2.3 我国黄金挂钩型产品的发展现状 | 第24-28页 |
| 2.4 本章小结 | 第28-29页 |
| 第3章 黄金挂钩型产品定价模型的构建 | 第29-38页 |
| 3.1 黄金挂钩型产品定价的一般模式 | 第29页 |
| 3.2 黄金挂钩型产品现金流的分解 | 第29-30页 |
| 3.3 黄金挂钩型产品未来现金流的确定 | 第30-34页 |
| 3.3.1 固定收益部分 | 第30页 |
| 3.3.2 衍生部分 | 第30-34页 |
| 3.4 贴现率的确定 | 第34-36页 |
| 3.4.1 贴现模型的选择 | 第34-35页 |
| 3.4.2 Hull-White模型的估计方法 | 第35-36页 |
| 3.5 黄金挂钩型产品的定价 | 第36页 |
| 3.6 敏感性分析 | 第36-37页 |
| 3.7 本章小结 | 第37-38页 |
| 第4章 黄金挂钩型产品定价的案例分析 | 第38-57页 |
| 4.1 样本产品的选取 | 第38-40页 |
| 4.1.1 产品说明书 | 第38-39页 |
| 4.1.2 产品收益情况分析 | 第39-40页 |
| 4.2 样本产品现金流的分解 | 第40页 |
| 4.3 样本产品未来现金流的确定 | 第40-47页 |
| 4.3.1 样本产品的固定收益部分 | 第40页 |
| 4.3.2 样本产品的衍生部分 | 第40-47页 |
| 4.4 贴现率的确定 | 第47-49页 |
| 4.4.1 确定模型中的参数 | 第48页 |
| 4.4.2 Hull-White模型估计 | 第48-49页 |
| 4.4.3 对偶随机数 | 第49页 |
| 4.5 黄金挂钩型产品的定价 | 第49-54页 |
| 4.5.1 基于常数波动率 | 第50-51页 |
| 4.5.2 基于时变波动率 | 第51-52页 |
| 4.5.3 定价结果分析 | 第52-54页 |
| 4.6 敏感性分析 | 第54-56页 |
| 4.7 本章小结 | 第56-57页 |
| 第5章 对策与建议 | 第57-60页 |
| 5.1 对发行者的建议 | 第57-58页 |
| 5.1.1 打造诚信品牌 | 第57页 |
| 5.1.2 提供差异化金融服务 | 第57-58页 |
| 5.2 对投资者的建议 | 第58-59页 |
| 5.2.1 应具备基本的投资知识 | 第58页 |
| 5.2.2 确定自身风险承受能力 | 第58-59页 |
| 5.2.3 充分了解产品条款 | 第59页 |
| 5.3 本章小结 | 第59-60页 |
| 结论 | 第60-61页 |
| 参考文献 | 第61-65页 |
| 攻读硕士学位期间发表的论文和取得的科研成果 | 第65-66页 |
| 致谢 | 第66-67页 |
| 附录 | 第67-71页 |
