| 导言 | 第1-28页 |
| 一、 股权保护的界定及其理论基础 | 第15-18页 |
| 二、 中小股权的重要性及其处境 | 第18-20页 |
| 三、 股权保护与公司治理的区别 | 第20-21页 |
| 四、 国内外股权保护研究状况 | 第21-26页 |
| 五、 研究的意义和方法 | 第26页 |
| 六、 拟创新之处 | 第26-27页 |
| 七、 篇章结构 | 第27-28页 |
| 第一章 股东的权利及其来源 | 第28-43页 |
| 第一节 股东的权利 | 第28-30页 |
| 一、 股东权利的概念和内容 | 第28页 |
| 二、 股东权利的分类 | 第28-29页 |
| 三、 股东权利的特征 | 第29-30页 |
| 第二节 股东权利的来源 | 第30-43页 |
| 一、 资本雇佣劳动的逻辑 | 第31-41页 |
| 二、 投资者回报的要求 | 第41页 |
| 三、 公司制企业两权分离的特点 | 第41-42页 |
| 四、 如何看待股东无权利的历史 | 第42-43页 |
| 第二章 股权弱势 | 第43-67页 |
| 第一节 股权弱势的表现--股权侵蚀的状况及途径 | 第43-48页 |
| 一、 股权侵蚀的状况 | 第43-44页 |
| 二、 股权侵蚀的途径及其原因 | 第44-48页 |
| 第二节 股权弱势的必然性 | 第48-67页 |
| 一、 从公司理论变迁看股权弱势 | 第48-51页 |
| 二、 “无能货币”造成的信息不对称 | 第51-56页 |
| 三、 理论上的误导 | 第56-63页 |
| 四、 公司政策上初始制度安排的缺陷 | 第63-67页 |
| 第三章 机构投资者的双层委托代理关系 | 第67-81页 |
| 第一节 机构投资者的发展 | 第67-68页 |
| 一、 什么是机构投资者 | 第67-68页 |
| 二、 机构投资者的发展 | 第68页 |
| 第二节 机构投资者公司治理的作用及其机理 | 第68-70页 |
| 一、 机构投资者公司治理的作用 | 第68-69页 |
| 二、 机构投资者的作用形式 | 第69页 |
| 三、 机构投资者的作用机理 | 第69-70页 |
| 第三节 机构投资者作用的局限性 | 第70-81页 |
| 一、 机构投资者作用的局限性 | 第70-73页 |
| 二、 我国机构投资者的状况及其作用 | 第73-76页 |
| 三、 我国机构投资者的作用条件 | 第76-81页 |
| 第四章 独立董事利益的相关性及制度建设的长期性 | 第81-91页 |
| 第一节 独立董事制度的产生 | 第81-82页 |
| 一、 独立董事的概念界定 | 第81页 |
| 二、 独立董事产生于单层董事会的一元制 | 第81-82页 |
| 第二节 独立董事的作用 | 第82-86页 |
| 一、 独立董事制度在股权保护中的作用 | 第82-83页 |
| 二、 独立董事作用的机理 | 第83-86页 |
| 第三节 独立董事制度作用的局限性及其对我国的适用度 | 第86-91页 |
| 一、 独立董事制度作用的局限性 | 第86-88页 |
| 二、 独立董事对我国的适应度 | 第88-89页 |
| 三、 进一步完善独立董事制度 | 第89-91页 |
| 第五章 事后性的控制权市场 | 第91-107页 |
| 第一节 控制权市场的作用及其机理 | 第91-93页 |
| 一、 控制权市场的作用 | 第91页 |
| 二、 控制权市场的作用机理 | 第91-93页 |
| 第二节 控制权市场对股权保护作用的利与弊分析 | 第93-97页 |
| 一、 控制权市场对股权保护作用的促进 | 第93-94页 |
| 二、 控制权市场对股权保护作用的弊端 | 第94-96页 |
| 三、 控制权市场利弊作用的案例说明 | 第96-97页 |
| 第三节 中外控制权市场绩效 | 第97-107页 |
| 一、 外国控制权市场的绩效分析 | 第97-99页 |
| 二、 我国控制权市场对中小股权保护的状况绩效--收购 | 第99-103页 |
| 三、 我国控制权市场对中小股权保护的又一绩效--反收购 | 第103-105页 |
| 四、 我国公司控制权市场作用的有限性 | 第105-107页 |
| 第六章 融资结构对股权保护的状态依存性 | 第107-120页 |
| 第一节 国内外融资理论述评 | 第107-109页 |
| 一、 最大化公司市场价值的融资结构理论 | 第107-108页 |
| 二、 显示公司及其项目质量的信号传递模型 | 第108页 |
| 三、 降低代理成本的融资结构理论 | 第108-109页 |
| 四、 国内融资理论 | 第109页 |
| 第二节 融资结构与股权保护的关系 | 第109-113页 |
| 一、 融资结构的概念及其分类 | 第109-110页 |
| 二、 融资结构对股权的保护作用 | 第110-111页 |
| 三、 融资结构对股权保护作用的局限性 | 第111-113页 |
| 第三节 我国公司融资结构的现状及其效应 | 第113-120页 |
| 一、 我国融资结构的现状及投资者利益得不到保证的负效应 | 第113-115页 |
| 二、 国际融资结构与股权保护机制的比较及其对我国的启示 | 第115-117页 |
| 三、 债务融资对股权的保护 | 第117-120页 |
| 第七章 外在约束性质的监管和法律机制 | 第120-126页 |
| 第一节 我国股权保护的监管和法制环境 | 第120-123页 |
| 一、 监管和立法环境 | 第120-122页 |
| 二、 执行和司法环境 | 第122页 |
| 三、 投资者的维权意识 | 第122-123页 |
| 第二节 监管和法律在股权保护中的作用 | 第123-126页 |
| 一、 监管和法律在股权保护中的作用 | 第123页 |
| 二、 监管和法律在股权保护中的局限性 | 第123-126页 |
| 第八章 契约的不完全性与德治 | 第126-132页 |
| 第一节 德治的作用空间 | 第126-128页 |
| 一、 契约的不完全性 | 第126-127页 |
| 二、 德治的作用空间及德治的特点 | 第127-128页 |
| 第二节 德治的特殊作用及其机理 | 第128-132页 |
| 一、 德治的作用机理 | 第128-129页 |
| 二、 德治的根本作用是成本最低 | 第129-130页 |
| 三、 德治与股权保护 | 第130-132页 |
| 第九章 银行和自然人相对控股模式及政策建 | 第132-183页 |
| 第一节 各种股权保护措施的局限性 | 第132-140页 |
| 一、 事前、事后监督的非同步性 | 第132-135页 |
| 二、 市场所依赖的“声誉机制”的时空限制 | 第135页 |
| 三、 激励机制的不可靠性 | 第135-140页 |
| 四、 法律机制的外在性 | 第140页 |
| 第二节 董事会股权保护职能的独特 | 第140-147页 |
| 一、 董事会的有效性 | 第140-144页 |
| 二、 董事会核心作用的障碍 | 第144-146页 |
| 三、 董事会及其成员如何尽责 | 第146-147页 |
| 第三节 董事会如何维护中小股东利益--银行的作用 | 第147-154页 |
| 一、 德日的银行治理模式 | 第147-152页 |
| 二、 银行纳入我国公司治理 | 第152-154页 |
| 第四节 董事会如何维护中小股东利益--优化股权结构 | 第154-177页 |
| 一、 股权结构的分类 | 第155页 |
| 二、 股权结构对公司治理内部机制的影响 | 第155-157页 |
| 三、 股权结构对公司外部治理机制的影响?143 | 第157-158页 |
| 四、 英美和德日两种不同的股权结构及其股权保护情况 | 第158-159页 |
| 五、 我国股权结构的现状、形成背景及其利弊 | 第159-166页 |
| 六、 股权保护的根本途径--股权结构的合理化 | 第166-172页 |
| 七、 银行与自然人相对控股模式 | 第172-177页 |
| 第五节 政策建议 | 第177-183页 |
| 一、 银行分享证券业务 | 第177-178页 |
| 二、 提高民营经济力量 | 第178-179页 |
| 三、 政府经济权利的合理限度 | 第179-181页 |
| 四、 且慢发展机构投资者和独立董事 | 第181-182页 |
| 五、 加强国有企业领导人的品德考核 | 第182-183页 |
| 第十章 如何看待利益相关者的利益 | 第183-195页 |
| 第一节 股权保护与利益相关者利益的一致性 | 第183-189页 |
| 一、 利益相关者权利的来源 | 第183-186页 |
| 二、 利益相关者的权利 | 第186-187页 |
| 三、 强调股权不等于否认其它利益相关者的利益 | 第187-188页 |
| 四、 如何处理相关者利益 | 第188-189页 |
| 第二节 当前股权保护问题的重要性 | 第189-195页 |
| 一、 公司治理的根本问题是股权保护 | 第190-191页 |
| 二、 “共同治理说”理论上的缺陷和实践上的障碍 | 第191-195页 |
| 结论 | 第195-197页 |
| 主要参考文献 | 第197-204页 |
| 后记 | 第204页 |
