中国股市与宏观经济的线性与非线性动态相关关系
| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5-6页 |
| 一、绪论 | 第9-17页 |
| 1.1 选题背景及研究意义 | 第9-11页 |
| 1.1.1 选题背景 | 第9-10页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.2 文献综述 | 第11-15页 |
| 1.2.1 国内外研究现状 | 第11-13页 |
| 1.2.2 国内外研究评述 | 第13-15页 |
| 1.3 研究思路与框架结构 | 第15-16页 |
| 1.4 创新点与不足 | 第16-17页 |
| 二、股票市场与宏观经济的相关性理论 | 第17-25页 |
| 2.1 稳定相关论 | 第17-21页 |
| 2.1.1 戈登模型 | 第17-18页 |
| 2.1.2 股市对宏观经济的影响 | 第18-20页 |
| 2.1.3 宏观经济对股市的影响 | 第20-21页 |
| 2.2 背离论 | 第21-25页 |
| 2.2.1 泡沫论 | 第21-22页 |
| 2.2.2 资金分离论 | 第22页 |
| 2.2.3 预期不稳定论 | 第22-23页 |
| 2.2.4 金融结构性因素论 | 第23-25页 |
| 三、中国股市与宏观经济相关性的实证研究 | 第25-42页 |
| 3.1 指标选取 | 第25-28页 |
| 3.1.1 股票市场的指标选取 | 第25-26页 |
| 3.1.2 宏观经济的指标选取 | 第26-28页 |
| 3.2 实证方法介绍 | 第28-34页 |
| 3.2.1 平稳性检验 | 第28-30页 |
| 3.2.2 格兰杰因果关系检验 | 第30-34页 |
| 3.3 数据处理和参数设置 | 第34-35页 |
| 3.3.1 数据处理 | 第34页 |
| 3.3.2 参数设置 | 第34-35页 |
| 3.4 线性与非线性格兰杰因果关系的实证检验 | 第35-42页 |
| 3.4.1 ADF检验 | 第35页 |
| 3.4.2 实证结果描述 | 第35-38页 |
| 3.4.3 实证结果分析 | 第38-40页 |
| 3.4.4 稳健性检验 | 第40-42页 |
| 四、研究结论与政策建议 | 第42-46页 |
| 4.1 研究结论 | 第42页 |
| 4.2 政策建议 | 第42-46页 |
| 附录 | 第46-70页 |
| 参考文献 | 第70-74页 |
| 攻读硕士学位期间发表的论文 | 第74-75页 |
| 致谢 | 第75页 |
