| 摘要 | 第4-6页 |
| Abstract | 第6-7页 |
| 1、选题背景及意义 | 第10-16页 |
| 1.1 研究背景 | 第10-12页 |
| 1.2 研究意义 | 第12-13页 |
| 1.2.1 理论意义 | 第12-13页 |
| 1.2.2 现实意义 | 第13页 |
| 1.3 研究内容和方法 | 第13-14页 |
| 1.3.1 研究内容 | 第13-14页 |
| 1.3.2 研究方法 | 第14页 |
| 1.4 论文的创新点 | 第14-16页 |
| 2、相关理论与文献综述 | 第16-26页 |
| 2.1 相关理论 | 第16-21页 |
| 2.1.1 利率平价理论 | 第16-18页 |
| 2.1.2 外汇有效市场假说 | 第18-20页 |
| 2.1.3 外汇市场信息传染理论 | 第20-21页 |
| 2.2 文献综述 | 第21-25页 |
| 2.2.1 汇率定价理论研究的文献综述 | 第21-23页 |
| 2.2.2 外汇市场有效性的文献综述 | 第23页 |
| 2.2.3 离岸市场与在岸市场联动关系研究的文献综述 | 第23-25页 |
| 2.3 本章小结 | 第25-26页 |
| 3、境内与香港人民币市场发展特征与联动机制分析 | 第26-39页 |
| 3.1 境内人民币外汇市场的发展与特征 | 第26-32页 |
| 3.1.1 境内人民币即期市场（CNY-SPOT）的发展与特征 | 第26-29页 |
| 3.1.2 境内人民币远期（DF）市场的发展与特征 | 第29-32页 |
| 3.2 香港人民币外汇市场的发展与特征 | 第32-37页 |
| 3.2.1 香港离岸人民币无本金交割（NDF）市场概况 | 第32-33页 |
| 3.2.2 香港离岸人民币（CNH）市场的发展与特征 | 第33-37页 |
| 3.3 境内与香港人民币市场联动机制分析 | 第37-38页 |
| 3.3.1 跨市套利机制 | 第37-38页 |
| 3.3.2 市场预期机制 | 第38页 |
| 3.4 本章小结 | 第38-39页 |
| 4、境内人民币市场与香港人民币市场联动关系的实证研究 | 第39-54页 |
| 4.1 四个市场间的动态信息传导模型 | 第39-41页 |
| 4.1.1 向量自回归（VAR）模型 | 第39-40页 |
| 4.1.2 多元GARCH模型 | 第40-41页 |
| 4.2 数据来源与描述性统计 | 第41-43页 |
| 4.2.1 数据来源 | 第41-42页 |
| 4.2.2 描述性统计分析 | 第42-43页 |
| 4.3 价格溢出联动效应分析 | 第43-49页 |
| 4.3.1 平稳性检验 | 第43-44页 |
| 4.3.2 协整检验 | 第44-45页 |
| 4.3.3 Granger因果检验及分析 | 第45-49页 |
| 4.4 波动溢出联动效应分析 | 第49-52页 |
| 4.5 本章小结 | 第52-54页 |
| 5、结论启示与相关对策建议 | 第54-60页 |
| 5.1 结论与启示 | 第54页 |
| 5.2 相关对策建议 | 第54-58页 |
| 5.2.1 深化人民币汇率及利率制度改革 | 第54-56页 |
| 5.2.2 完善境内多层次人民币即远期外汇市场建设 | 第56-57页 |
| 5.2.3 推进香港离岸人民币市场建设 | 第57页 |
| 5.2.4 适当发展境内人民币NDF市场 | 第57-58页 |
| 5.3 不足与展望 | 第58-60页 |
| 参考文献 | 第60-65页 |
| 攻读学位期间发表的学术论文目录 | 第65-66页 |
| 致谢 | 第66-67页 |
