| 中文摘要 | 第4-7页 |
| abstract | 第7-11页 |
| 第1章 绪论 | 第18-38页 |
| 1.1 选题背景及意义 | 第18-21页 |
| 1.1.1 选题背景 | 第18-19页 |
| 1.1.2 选题意义 | 第19-21页 |
| 1.2 相关文献述评 | 第21-32页 |
| 1.2.1 保证金交易行为与市场波动率 | 第21-25页 |
| 1.2.2 保证金比率调节的制度效果 | 第25-30页 |
| 1.2.3 保证金交易监管与保证金制度设计 | 第30-32页 |
| 1.3 研究方法 | 第32-33页 |
| 1.4 论文内容及结构框架 | 第33-36页 |
| 1.5 创新之处及存在的不足 | 第36-38页 |
| 第2章 证券市场保证金制度研究的理论框架 | 第38-54页 |
| 2.1 概念界定与研究范围划定 | 第38-40页 |
| 2.1.1 证券市场及其交易制度的界定 | 第38页 |
| 2.1.2 证券市场保证金交易的界定 | 第38-39页 |
| 2.1.3 证券市场保证金制度的界定 | 第39-40页 |
| 2.2 新制度经济学对保证金制度选择的理论指引 | 第40-51页 |
| 2.2.1 证券市场保证金制度的新制度经济学解释 | 第40-41页 |
| 2.2.2 人类行为的有限理性与保证金制度 | 第41-42页 |
| 2.2.3 交易费用理论与保证金制度 | 第42-46页 |
| 2.2.4 产权理论与保证金制度 | 第46-49页 |
| 2.2.5 制度变迁理论与保证金制度 | 第49-51页 |
| 2.3 保证金制度的理论分析框架 | 第51-54页 |
| 2.3.1 现有保证金制度理论分析框架的局限性 | 第51-52页 |
| 2.3.2 保证金制度理论分析框架的构建 | 第52-54页 |
| 第3章 中国证券市场保证金制度的现状与监管方向 | 第54-76页 |
| 3.1 融资融券交易的现状及相关保证金制度评析 | 第54-62页 |
| 3.1.1 中国证券市场融资融券交易的发展状况 | 第54-57页 |
| 3.1.2 融资融券交易的国际对比 | 第57-58页 |
| 3.1.3 现行保证金制度的述评 | 第58-62页 |
| 3.2 股指期货交易的现状及相关保证金制度评析 | 第62-70页 |
| 3.2.1 中国证券市场股指期货交易的发展状况 | 第62-65页 |
| 3.2.2 股指期货交易的国际对比 | 第65-67页 |
| 3.2.3 现行保证金制度的述评 | 第67-70页 |
| 3.3 保证金制度变迁体现出的监管方向 | 第70-76页 |
| 3.3.1 融资融券交易保证金制度的监管方向 | 第70-72页 |
| 3.3.2 股指期货交易保证金制度的监管方向 | 第72-73页 |
| 3.3.3 保证金制度的总体监管方向 | 第73-76页 |
| 第4章 中国证券市场的交易费用和保证金制度改进 | 第76-110页 |
| 4.1 证券市场交易费用界定与测量 | 第76-84页 |
| 4.1.1 证券市场交易费用的界定 | 第76页 |
| 4.1.2 证券市场交易费用的成因：有限理性 | 第76-79页 |
| 4.1.3 证券市场交易费用的内容与测量方法 | 第79-82页 |
| 4.1.4 中国证券市场交易费用的测量与绩效评判 | 第82-84页 |
| 4.2 保证金交易对证券市场交易费用的重要影响 | 第84-102页 |
| 4.2.1 纵向视角的融资融券与证券市场交易费用 | 第84-89页 |
| 4.2.2 横向视角的融资融券与证券市场交易费用 | 第89-99页 |
| 4.2.3 股指期货与证券市场交易费用 | 第99-102页 |
| 4.3 以保证金制度的改进降低证券市场交易费用 | 第102-110页 |
| 4.3.1 引入逆周期调节机制作为保证金制度的改进方向 | 第102-105页 |
| 4.3.2 逆周期调节机制潜在的交易费用节约效应 | 第105-107页 |
| 4.3.3 保证金制度改革的必要性分析 | 第107-110页 |
| 第5章 逆周期保证金制度构建及效率分析 | 第110-136页 |
| 5.1 构建逆周期保证金制度的理论探索 | 第110-118页 |
| 5.1.1 保证金制度所涉及的产权安排效率问题 | 第110-113页 |
| 5.1.2 从制度变迁的视角看构建保证金制度 | 第113-114页 |
| 5.1.3 逆周期保证金制度的理论内涵 | 第114-115页 |
| 5.1.4 逆周期保证金制度的设计思路 | 第115-118页 |
| 5.2 逆周期保证金制度的设计与实施 | 第118-129页 |
| 5.2.1 合理估值是保证金比率调节的核心因素 | 第118-121页 |
| 5.2.2 融资融券的逆周期保证金制度 | 第121-125页 |
| 5.2.3 股指期货的逆周期保证金制度 | 第125-129页 |
| 5.3 保证金制度变迁的绩效分析 | 第129-136页 |
| 5.3.1 逆周期保证金制度下股票价格的数值模拟 | 第129-131页 |
| 5.3.2 制度变迁下的交易费用比较 | 第131-134页 |
| 5.3.3 路径依赖与逆周期保证金制度展望 | 第134-136页 |
| 第6章 优化中国证券市场保证金制度的对策建议 | 第136-148页 |
| 6.1 融资融券现行保证金制度的疏漏与改进对策 | 第136-140页 |
| 6.2 股指期货现行保证金制度的疏漏与改进对策 | 第140-146页 |
| 6.3 引入逆周期保证金制度的建议 | 第146-148页 |
| 结论 | 第148-150页 |
| 参考文献 | 第150-164页 |
| 作者简介与读博期间科研成果 | 第164-166页 |
| 致谢 | 第166-167页 |