认购权证微观市场功能的实证研究
| 摘要 | 第1-4页 |
| ABSTRACT | 第4-7页 |
| 第1章 引言 | 第7-19页 |
| ·研究背景与意义 | 第7-8页 |
| ·文献综述 | 第8-18页 |
| ·国外研究成果 | 第8-12页 |
| ·国内研究成果 | 第12-18页 |
| ·研究的思路及方法 | 第18页 |
| ·主要工作及创新点 | 第18-19页 |
| ·主要工作 | 第18页 |
| ·创新点 | 第18-19页 |
| 第2章 认购权证价格发现功能检验及融资理论简述 | 第19-28页 |
| ·价格发现功能检验 | 第19-25页 |
| ·相关分析 | 第19页 |
| ·序列平稳性检验 | 第19-21页 |
| ·向量自回归(VAR)模型 | 第21-22页 |
| ·协整检验 | 第22页 |
| ·Granger因果关系检验 | 第22-23页 |
| ·Garbade-Silber(GS)模型 | 第23-24页 |
| ·指数广义自回归条件异方差(EGAGCH)模型 | 第24-25页 |
| ·融资理论简述 | 第25-28页 |
| ·M—M定理 | 第25页 |
| ·优序融资理论 | 第25-26页 |
| ·代理成本理论 | 第26-27页 |
| ·连续融资假说 | 第27-28页 |
| 第3章 我国认购权证市场及其功能评析 | 第28-37页 |
| ·权证的发展历史 | 第28-30页 |
| ·国外权证发展的历史 | 第28-29页 |
| ·我国权证发展的历史 | 第29-30页 |
| ·当前权证发展情况 | 第30-32页 |
| ·影响权证价格的因素 | 第32-33页 |
| ·分离式可转换债券所附权证的预期功能 | 第33-34页 |
| ·认购权证微观市场功能评析 | 第34-37页 |
| 第4章 认购权证微观市场功能实证分析 | 第37-51页 |
| ·认购权证价格发现功能实证分析 | 第37-47页 |
| ·样本选择 | 第37页 |
| ·数据收集与处理 | 第37-38页 |
| ·实证过程 | 第38页 |
| ·实证分析及结果 | 第38-44页 |
| ·国安GACI价格发现功能分析 | 第44-46页 |
| ·价格发现实证结果与分析 | 第46-47页 |
| ·融资功能实证研究 | 第47-49页 |
| ·样本选择及数据来源 | 第47页 |
| ·分析方法 | 第47页 |
| ·分析假设 | 第47页 |
| ·分离式可转换债券的融资机理分析 | 第47-49页 |
| ·融资机理结果分析 | 第49页 |
| ·对策分析 | 第49-51页 |
| 第5章 结论与展望 | 第51-52页 |
| ·结论 | 第51页 |
| ·展望 | 第51-52页 |
| 致谢 | 第52-53页 |
| 参考文献 | 第53-55页 |
| 攻读学位期间的研究成果 | 第55页 |
