| 摘要 | 第5-7页 |
| Abstract | 第7-8页 |
| 0 前言 | 第11-25页 |
| 0.1 选题的意义及背景 | 第11-15页 |
| 0.1.1 研究背景 | 第11-13页 |
| 0.1.2 研究意义 | 第13-15页 |
| 0.2 研究内容与研究方法 | 第15-18页 |
| 0.2.1 研究内容 | 第15-16页 |
| 0.2.2 研究方法 | 第16页 |
| 0.2.3 技术路线图 | 第16-18页 |
| 0.3 国内外研究现状 | 第18-23页 |
| 0.3.1 国外研究现状 | 第18-20页 |
| 0.3.2 国内研究现状 | 第20-23页 |
| 0.4 文章创新点和局限性 | 第23-25页 |
| 1 Fama-French三因素模型理论基础 | 第25-35页 |
| 1.1 现代资产定价理论 | 第25-28页 |
| 1.1.1 现代证券投资组合理论 | 第25-26页 |
| 1.1.2 资本资产定价理论 | 第26-27页 |
| 1.1.3 套利定价理论 | 第27-28页 |
| 1.2 Fama-French三因素模型的理论分析 | 第28-35页 |
| 1.2.1 Fama-French三因素模型提出背景 | 第28-29页 |
| 1.2.2 Fama-French三因素模型的设立 | 第29-32页 |
| 1.2.3 对Fama-French三因素模型的评述 | 第32-35页 |
| 2 中国创业板市场背景及特征分析 | 第35-41页 |
| 2.1 中国创业板市场背景以及发展历程 | 第35-38页 |
| 2.2 中国创业板市场的现状及特征分析 | 第38-41页 |
| 3 基于创业板的Fama-French三因素模型实证检验 | 第41-63页 |
| 3.1 样本数据的选取与模型参数的定义 | 第41-43页 |
| 3.1.1 样本数据的来源以及选取 | 第41页 |
| 3.1.2 模型的设定以及参数的定义 | 第41-43页 |
| 3.2 解释变量组合的构造以及描述性统计 | 第43-47页 |
| 3.2.1 解释变量的构造方法 | 第43-44页 |
| 3.2.2 解释变量的描述性统计结果 | 第44-47页 |
| 3.3 被解释变量的构造以及描述性统计特征 | 第47-49页 |
| 3.4 三因素模型多元线性回归分析 | 第49-54页 |
| 3.5 两因素模型线性回归分析 | 第54-56页 |
| 3.6 Fama-French三因素模型回归系数的稳定性检验 | 第56-62页 |
| 3.6.1 递归残差法检验 | 第56-59页 |
| 3.6.2 CUSUM检验方法 | 第59-62页 |
| 3.7 实证检验小结 | 第62-63页 |
| 4 三因素模型在创业板市场的适用性原因分析 | 第63-73页 |
| 4.1 创业板市场的规模效应分析 | 第64-69页 |
| 4.1.1 规模效应的一般界定 | 第64页 |
| 4.1.2 创业板市场规模效应产生的原因分析 | 第64-69页 |
| 4.2 创业板市场的账面市值比效应分析 | 第69-70页 |
| 4.3 三因素模型在创业板不显著适用的原因分析 | 第70-73页 |
| 5 结论与展望 | 第73-77页 |
| 5.1 本文的主要结论 | 第73-75页 |
| 5.2 未来研究展望 | 第75-77页 |
| 参考文献 | 第77-80页 |
| 致谢 | 第80-81页 |
| 个人简历 | 第81页 |
