我国商品期货市场流动性实证研究--基于自回归条件持续期模型
| 摘要 | 第8-9页 |
| Abstract | 第9-10页 |
| 第一章 绪论 | 第11-16页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第11-12页 |
| 1.2 文献综述 | 第12-14页 |
| 1.2.1 金融高频数据流动性研究 | 第12-13页 |
| 1.2.2 期货市场流动性影响因素 | 第13-14页 |
| 1.2.3 小结 | 第14页 |
| 1.3 本文创新点及不足 | 第14页 |
| 1.4 研究内容及框架 | 第14-16页 |
| 第二章 自回归条件持续期(ACD)模型 | 第16-21页 |
| 2.1 标准ACD模型 | 第16-20页 |
| 2.2 ACD模型的发展 | 第20页 |
| 2.3 本章小结 | 第20-21页 |
| 第三章 市场流动性度量指标 | 第21-25页 |
| 3.1 基于即时性的流动性度量 | 第21页 |
| 3.2 基于交易成本的流动性度量 | 第21-22页 |
| 3.3 基于交易量的流动性度量 | 第22页 |
| 3.4 基于对价格冲击的流动性度量 | 第22-23页 |
| 3.5 本文选取的期货市场流动性度量指标 | 第23-25页 |
| 第四章 商品期货市场流动性实证研究 | 第25-39页 |
| 4.1 样本选取 | 第25-26页 |
| 4.2 样本的预处理 | 第26页 |
| 4.3 交易持续期的日内效应 | 第26-30页 |
| 4.4 自相关检验 | 第30-32页 |
| 4.5 ACD模型的实证分析 | 第32-37页 |
| 4.6 本章小结 | 第37-39页 |
| 第五章 市场微观结构与市场流动性 | 第39-44页 |
| 5.1 市场微观结构假说和待检验假设 | 第39-40页 |
| 5.2 模型构造 | 第40页 |
| 5.3 模型估计结果 | 第40-43页 |
| 5.4 本章小结 | 第43-44页 |
| 第六章 结论与展望 | 第44-46页 |
| 6.1 研究结论 | 第44页 |
| 6.2 展望 | 第44-46页 |
| 附录 | 第46-61页 |
| 参考文献 | 第61-64页 |
| 致谢 | 第64-65页 |
| 学位论评阅及答辩情况表 | 第65页 |
