| 摘要 | 第9-11页 |
| Abstract | 第11-12页 |
| 第一章 导论 | 第13-22页 |
| 1.1 研究背景 | 第13-16页 |
| 1.2 研究内容 | 第16-19页 |
| 1.3 研究方法 | 第19-20页 |
| 1.4 本文创新之处 | 第20-22页 |
| 第二章 文献综述 | 第22-40页 |
| 2.1 非流动性定义 | 第22-24页 |
| 2.2 非流动性衡量方法 | 第24-31页 |
| 2.3 非流动性与资产定价、公司财务 | 第31-35页 |
| 2.4 非流动性与信息 | 第35-38页 |
| 2.5 国债期货和债券非流动性 | 第38-40页 |
| 第三章 中国债券市场现状分析 | 第40-78页 |
| 3.1 债券发行现状 | 第40-53页 |
| 3.1.1 公司债发行概览 | 第40-41页 |
| 3.1.2 国债发行概览 | 第41-45页 |
| 3.1.3 企业债发行概览 | 第45-47页 |
| 3.1.4 金融债发行概览 | 第47页 |
| 3.1.5 地方政府债发行概览 | 第47-53页 |
| 3.2 债券交易现状 | 第53-72页 |
| 3.2.1 债券交易种类 | 第54-56页 |
| 3.2.2 投资者类型 | 第56-60页 |
| 3.2.3 报价交易机制 | 第60-63页 |
| 3.2.4 银行间债券市场双边报价做市商 | 第63-71页 |
| 3.2.5 托管机构 | 第71-72页 |
| 3.3 本章小结 | 第72-78页 |
| 第四章 非流动性度量方法比较-基于国债的实证研究 | 第78-91页 |
| 4.1 导论 | 第78-79页 |
| 4.2 文献回顾 | 第79-82页 |
| 4.3 数据和变量 | 第82-84页 |
| 4.4 非流动性度量方法相关性比较 | 第84-87页 |
| 4.4.1 横截面上非流动性度量方法相关性 | 第86页 |
| 4.4.2 时间序列上非流动性度量方法相关性 | 第86-87页 |
| 4.5 本章小结 | 第87-91页 |
| 第五章 非流动性对风险溢价的影响-基于公司债的实证研究 | 第91-108页 |
| 5.1 导论 | 第91-93页 |
| 5.2 文献回顾 | 第93-97页 |
| 5.3 数据和变量 | 第97-99页 |
| 5.4 非流动性对公司债风险溢价的影响 | 第99-102页 |
| 5.5 本章小结 | 第102-108页 |
| 第六章 非流动性对债券价格偏差的影响-基于国债的实证分析 | 第108-157页 |
| 6.1 导论 | 第108-114页 |
| 6.2 文献回顾 | 第114-119页 |
| 6.3 数据和变量 | 第119-131页 |
| 6.4 国债交易价格偏差的衡量 | 第131-137页 |
| 6.5 模型到期收益率与Wind到期收益率比较 | 第137-141页 |
| 6.6 国债交易价格偏差的影响因素 | 第141-146页 |
| 6.6.1 时间序列上影响因素分析 | 第141-142页 |
| 6.6.2 横截面上影响因素分析 | 第142-146页 |
| 6.7 本章小结 | 第146-157页 |
| 第七章 国债期货对债券非流动性的影响-基于国债的实证研究 | 第157-178页 |
| 7.1 导论 | 第157-160页 |
| 7.2 文献回顾 | 第160-162页 |
| 7.3 数据和变量 | 第162-169页 |
| 7.4 国债期货交易推出对国债交易价格偏差的影响 | 第169-172页 |
| 7.5 本章小结 | 第172-178页 |
| 第八章 结语 | 第178-185页 |
| 参考文献 | 第185-198页 |
| 附录A 中国债券市场历年大事记 | 第198-203页 |
| 附录B 引理2.1的证明 | 第203-207页 |
| 附录C 估计Svensson(1994)模型参数的Matlab程序 | 第207-212页 |
| 附录D 批量合并Excel文件的Matlab程序 | 第212-214页 |
| 致谢 | 第214-215页 |
