上海证券市场流动性的实证研究
| 1． 证券市场及流动性研究概述 | 第1-25页 |
| 1．1 证券市场的流动性属性 | 第11-15页 |
| 1．2 证券市场交易机制概述 | 第15-19页 |
| 1．3 与本文相关的研究 | 第19-20页 |
| 1．4 本文研究的目的和意义 | 第20-22页 |
| 1．5 研究的思路与结构 | 第22-25页 |
| 2． 研究对象与样本数据 | 第25-39页 |
| 2．1 上海证券市场概况 | 第25-28页 |
| 2．2 样本数据 | 第28-31页 |
| 2．3 研究内容与方法简介 | 第31-39页 |
| 3． 沪市流动性总体情况 | 第39-44页 |
| 3．1 流通股本、价格水平与成交活跃程度 | 第39-41页 |
| 3．2 基本的流动性指标 | 第41-44页 |
| 4． 基于时间维度的流动性日内分布研究 | 第44-70页 |
| 4．1 本章研究方法概述 | 第46页 |
| 4．2 交易活动的日内分布 | 第46-55页 |
| 4．2 价差的日内分布特征 | 第55-60页 |
| 4．3 深度指标的日内分布模式 | 第60-65页 |
| 4．4 上海证券市场流动性的日内分布特征 | 第65-68页 |
| 4．5 与香港证券市场的比较 | 第68页 |
| 4．6 本章小结 | 第68-70页 |
| 5． 交易的价格冲击与市场容纳能力研究 | 第70-79页 |
| 5．1 交易行为的短时价格冲击 | 第70-73页 |
| 5．2 对限价指令簿的分析 | 第73-78页 |
| 5．3 本章小结 | 第78-79页 |
| 6． 流动性成本的分解研究 | 第79-93页 |
| 6．1 交易的实现过程与流动性成本 | 第79-82页 |
| 6．2 流动性成本分解的实现 | 第82-87页 |
| 6．3 参数估计的总体结果 | 第87-88页 |
| 6．4 流动性成本构成的时序分析 | 第88-92页 |
| 6．5 本章小结 | 第92-93页 |
| 7． 结束语 | 第93-96页 |
| 7．1 本文研究的重点和主要发现 | 第93-94页 |
| 7．2 本文的不足和未来研究的展望 | 第94-96页 |
| 参考文献 | 第96-100页 |
| 附件1: 文中所提到主要证券市场流动性提供方式 | 第100-102页 |
| 附件2: 样本期间内样本股相关指标情况 | 第102-104页 |
| 附件3: 相对价差和比例有效价差的日内分布模式 | 第104-105页 |
| 附件4: 相关指标日内分布模式的参数和非参数检验 | 第105-112页 |
