| 摘要 | 第3-4页 |
| Abstract | 第4页 |
| 第一章 绪论 | 第9-17页 |
| 1.1 研究背景和意义 | 第9-11页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第9-10页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第10-11页 |
| 1.2 套期保值理论国内外研究的综述 | 第11-13页 |
| 1.3 本文主要内容 | 第13-14页 |
| 1.4 本文主要创新点 | 第14-17页 |
| 第二章 股指期货套期保值介绍 | 第17-27页 |
| 2.1 股指期货 | 第17页 |
| 2.2 中证500股指期货 | 第17-20页 |
| 2.3 我国股指期货的现状 | 第20-21页 |
| 2.4 股指期货套期保值 | 第21-27页 |
| 2.4.1 套期保值原理 | 第21-22页 |
| 2.4.2 套期保值种类 | 第22页 |
| 2.4.3 套期保值流程 | 第22-24页 |
| 2.4.4 股指期货套期保值举例 | 第24-25页 |
| 2.4.5 套期保值的风险 | 第25-27页 |
| 第三章 套期保值模型的构建基础 | 第27-33页 |
| 3.1 静态套期保值模型 | 第28-30页 |
| 3.1.1 OLS回归模型 | 第28页 |
| 3.1.2 VAR模型 | 第28-29页 |
| 3.1.3 ECM模型 | 第29页 |
| 3.1.4 GARCH模型 | 第29-30页 |
| 3.2 效用最大化保值模型 | 第30-33页 |
| 3.2.1 Mean-Variance模型 | 第30页 |
| 3.2.2 Sharp模型 | 第30-33页 |
| 第四章 基于择时因子GARCH套期保值模型的构建 | 第33-35页 |
| 4.1 择时策略因子介绍 | 第33-34页 |
| 4.2 择时策略因子的运用 | 第34-35页 |
| 第五章 中证500股指期货套期保值的实证研究 | 第35-47页 |
| 5.1 数据的选取及数据来源 | 第35页 |
| 5.2 数据描述性统计 | 第35-39页 |
| 5.3 平稳性检验 | 第39-40页 |
| 5.4 数据协整效应检验 | 第40-41页 |
| 5.5 数据ARCH效应检验 | 第41-42页 |
| 5.6 最优套期保值比率计算 | 第42-47页 |
| 5.6.1 OLS模型最优保值比率 | 第42-43页 |
| 5.6.2 GARCH模型最优保值比率 | 第43-45页 |
| 5.6.3 加入择时因子的GARCH模型最优保值比率 | 第45-47页 |
| 第六章 结论 | 第47-51页 |
| 6.1 研究结论 | 第47-48页 |
| 6.2 本文主要不足之处 | 第48-51页 |
| 参考文献 | 第51-53页 |
| 致谢 | 第53页 |