| 中文摘要 | 第1-5页 |
| 英文摘要 | 第5-10页 |
| (前言) | 第10-11页 |
| 1 吸收合并概述 | 第11-14页 |
| 1．1 概述 | 第11页 |
| 1．2 吸收合并与收购的不同点 | 第11-12页 |
| 1．3 吸收合并在我国的发展 | 第12-14页 |
| 2 换股合并概述 | 第14-18页 |
| 2．1 换股合并的概念 | 第14页 |
| 2．2 换股合并与现金合并的不同点 | 第14-16页 |
| 2．3 换股合并的发展 | 第16-18页 |
| 3 我国换股合并的特点 | 第18-21页 |
| 3．1 我国证券市场上换股合并的一般特点 | 第18-19页 |
| 3．1．1 同业合并占主流 | 第18页 |
| 3．1．2 换股合并须经有关主管部门批准 | 第18-19页 |
| 3．1．3 一般为上市公司吸收合并非上市公司 | 第19页 |
| 3．1．4 新增发股份的上市受到时间的限制 | 第19页 |
| 3．2 换股合并的一般应用范围 | 第19-20页 |
| 3．3 吸收合并运用中的一般流程 | 第20-21页 |
| 4 折股比率的确定 | 第21-31页 |
| 4．1 折股比率的概念 | 第21页 |
| 4．2 折股比率确定的一般方法 | 第21-24页 |
| 4．2．1 每股收益法 | 第21-23页 |
| 4．2．2 以”每股收益不被稀释”为约束条件确定临界折股比例 | 第23页 |
| 4．2．3 每股净资产法 | 第23页 |
| 4．2．4 市价法 | 第23页 |
| 4．2．5 L桮模型法 | 第23-24页 |
| 4．3 我国企业在实际操作中一般采用的方法 | 第24-27页 |
| 4．3．1 每股净资产加成法的实际应用 | 第24-25页 |
| 4．3．2 每股净资产加成法的具体分析 | 第25-27页 |
| 4．4 折股比例确定中需考虑的其他因素 | 第27-28页 |
| 4．5 对换股比率确定方法的研究 | 第28-31页 |
| 4．5．1 换股比例估算方法的选择 | 第28-29页 |
| 4．5．2 通过相对价值法来确定折股比率 | 第29-31页 |
| 5 换股合并中会计方法选择问题的研究 | 第31-46页 |
| 5．1 案例概况 | 第31-33页 |
| 5．2 合并的会计选择 | 第33-35页 |
| 5．3 会计选择合理性的分析 | 第35-42页 |
| 5．3．1 控制权与相对规模 | 第36-37页 |
| 5．3．2 合并的形式要求 | 第37-42页 |
| 5．4 合并会计信息披露问题探讨 | 第42-44页 |
| 5．5 政策建议及研究局限 | 第44-46页 |
| 5．5．1 政策建议 | 第44-45页 |
| 5．5．2 本研究的局限 | 第45-46页 |
| 6 “换股重组”——换股合并在上市公司退市中的运用 | 第46-49页 |
| 6．1 “换股重组”的操作方法 | 第46-47页 |
| 6．2 “换股重组”各方的利益得失 | 第47页 |
| 6．3 “换股重组”的前提条件 | 第47-48页 |
| 6．4 “换股重组”的现实意义 | 第48-49页 |
| 7 目前吸收合并在我国运用中存在的障碍 | 第49-54页 |
| 7．1 不规范的法人治理结构及股权结构，制约了换股合并的适用范围 | 第49-50页 |
| 7．2 不规范且缺乏效率的二级市场阻碍了换股合并的实施 | 第50-51页 |
| 7．3 有关法律法规体系不健全 | 第51-52页 |
| 7．4 企业合并过程中缺乏相关的会计规范 | 第52页 |
| 7．5 中介机构的发展相对落后 | 第52-53页 |
| 7．6 合并中涉及的相关信息披露不规范 | 第53-54页 |
| 8 推进我国换股合并的几点想法 | 第54-56页 |
| 8．1 完善上市公司股权结构与法人治理结构 | 第54页 |
| 8．2 增强证券市场资源优化配置的功能 | 第54页 |
| 8．3 加强有关配套法律、法规、会计制度的建设 | 第54-55页 |
| 8．4 加强中介机构的建设与发展 | 第55页 |
| 8．5 通过积极的金融创新实现换股合并 | 第55-56页 |
| 结束语 | 第56-57页 |
| 致谢 | 第57-58页 |
| 参考文献 | 第58-59页 |
| 附录 | 第59-74页 |
| 附录1 | 第59-70页 |
| 附录2 | 第70-74页 |
