我国证券投资基金数量化投资策略研究
| 摘要 | 第1-6页 |
| Abstract | 第6-10页 |
| 1 绪论 | 第10-16页 |
| ·研究背景 | 第10-11页 |
| ·研究目的和意义 | 第11-12页 |
| ·研究目的 | 第11页 |
| ·研究意义 | 第11-12页 |
| ·国内外研究现状 | 第12-14页 |
| ·国外研究现状 | 第12-13页 |
| ·国内研究现状 | 第13-14页 |
| ·研究内容和方法 | 第14-15页 |
| ·研究内容 | 第14-15页 |
| ·研究方法 | 第15页 |
| ·论文创新点 | 第15-16页 |
| 2 数量化投资的理论基础 | 第16-26页 |
| ·相关问题界定 | 第16-21页 |
| ·数量化投资概念 | 第16-17页 |
| ·数量化投资策略的分类 | 第17-19页 |
| ·数量化投资基金及其优势和存在的问题 | 第19-21页 |
| ·数量化投资的理论基础 | 第21-25页 |
| ·有效市场假说理论 | 第21页 |
| ·适应性市场理论 | 第21-22页 |
| ·现代证券投资组合理论 | 第22-23页 |
| ·行为金融理论 | 第23-25页 |
| ·本章小结 | 第25-26页 |
| 3 证券投资基金数量化投资策略的应用现状 | 第26-29页 |
| ·数量化投资基金在国外的发展 | 第26-27页 |
| ·量化基金的发展历史和起源 | 第26页 |
| ·国外数量化基金的业绩 | 第26-27页 |
| ·数量化投资基金在国内的发展 | 第27-28页 |
| ·发展历史 | 第27页 |
| ·业绩表现 | 第27页 |
| ·存在问题 | 第27-28页 |
| ·本章小结 | 第28-29页 |
| 4 130/30数量化基金投资策略实证分析 | 第29-39页 |
| ·投资策略模型基础 | 第29-30页 |
| ·市场模型 | 第29页 |
| ·动量策略和反转策略 | 第29页 |
| ·模型假设说明 | 第29-30页 |
| ·样本数据选择 | 第30页 |
| ·平稳性检验 | 第30页 |
| ·回归 | 第30-32页 |
| ·130/30组合构造步骤和结果 | 第32-38页 |
| ·数据汇总 | 第32页 |
| ·数据处理 | 第32页 |
| ·组成赢家组合和输家组合 | 第32-33页 |
| ·无交易成本a动量效应 | 第33-34页 |
| ·构造130/30组合 | 第34页 |
| ·无交易成本各组合比较 | 第34-35页 |
| ·有交易成本各组合比较 | 第35-38页 |
| ·计算β值 | 第38页 |
| ·模型结论 | 第38页 |
| ·α选股策略有效 | 第38页 |
| ·130/30组合策略有效 | 第38页 |
| ·佣金和换股对成本影响不大 | 第38页 |
| ·融券费率对成本影响巨大 | 第38页 |
| ·本章小结 | 第38-39页 |
| 5 对策建议 | 第39-42页 |
| ·积极应用数量化投资策略 | 第39页 |
| ·开发130/30等模型 | 第39-40页 |
| ·开放卖空政策 | 第40页 |
| ·降低融券费率 | 第40-42页 |
| 结论 | 第42-43页 |
| 参考文献 | 第43-47页 |
| 附录 | 第47-52页 |
| 攻读学位期间发表的学术论文 | 第52-53页 |
| 致谢 | 第53页 |
