基于沪深股市的行为资本资产定价模型实证研究
| 中文摘要 | 第1-7页 |
| 英文摘要 | 第7-11页 |
| 1 绪论 | 第11-20页 |
| ·研究背景和研究意义 | 第11-13页 |
| ·研究背景 | 第11-13页 |
| ·研究意义 | 第13页 |
| ·相关研究文献综述 | 第13-16页 |
| ·国外文献综述 | 第13-15页 |
| ·国内文献综述 | 第15-16页 |
| ·研究内容与研究方法 | 第16-18页 |
| ·研究内容与结构 | 第16-17页 |
| ·研究方法 | 第17-18页 |
| ·本文的创新与不足 | 第18-20页 |
| ·本文的创新之处 | 第18页 |
| ·本文存在的不足 | 第18-20页 |
| 2 行为金融理论概述 | 第20-30页 |
| ·行为金融理论的诞生 | 第20-21页 |
| ·行为金融理论对传统金融理论的挑战 | 第21-26页 |
| ·行为金融理论对有效市场假说的挑战 | 第21-25页 |
| ·行为金融理论对资本资产定价理论的挑战 | 第25-26页 |
| ·行为金融理论的主要研究成果 | 第26-29页 |
| ·前景理论 | 第26-27页 |
| ·有限套利理论 | 第27页 |
| ·行为金融理论模型 | 第27-29页 |
| ·行为金融理论与传统金融理论的比较 | 第29-30页 |
| 3 资产定价理论的演进 | 第30-39页 |
| ·传统资本资产定价理论 | 第30-34页 |
| ·资产组合理论 | 第30-31页 |
| ·资本资产定价模型（CAPM） | 第31-33页 |
| ·CAPM 的扩展模型 | 第33-34页 |
| ·行为资本资产定价理论 | 第34-39页 |
| ·关于“噪声” | 第34-36页 |
| ·投资者情绪 | 第36页 |
| ·行为资本资产定价模型（BCAPM） | 第36-37页 |
| ·行为资产组合理论（BPT） | 第37-39页 |
| 4 行为资本资产定价模型的实证分析 | 第39-56页 |
| ·实证方法 | 第39-42页 |
| ·市场组合的构建 | 第39-40页 |
| ·计量模型 | 第40-42页 |
| ·数据的收集和处理 | 第42-46页 |
| ·计量分析 | 第46-53页 |
| ·贝塔值的估计与噪声交易者风险的计算 | 第46-50页 |
| ·噪声交易者风险对股票收益率的影响分析 | 第50-51页 |
| ·贝塔对股票收益率的解释能力分析 | 第51-53页 |
| ·结果分析 | 第53-56页 |
| ·沪深两市的“噪声”分析 | 第53-54页 |
| ·噪声交易者风险对股票收益率的影响 | 第54页 |
| ·比较两个贝塔对股票收益率的解释能力 | 第54-56页 |
| 5 研究结论和建议 | 第56-60页 |
| ·研究结论 | 第56-57页 |
| ·相关建议 | 第57-60页 |
| ·针对中小投资者 | 第57-58页 |
| ·针对上市公司 | 第58页 |
| ·针对监管部门 | 第58-60页 |
| 参考文献 | 第60-63页 |
| 附录：攻读硕士学位期间发表论文 | 第63-64页 |
| 致谢 | 第64页 |
