市场利率体系特征研究
| 摘要 | 第1-6页 |
| ABSTRACT | 第6-7页 |
| 前言 | 第7-11页 |
| 第一章 货币政策传导机制 | 第11-21页 |
| ·货币政策传导机制概述 | 第11-16页 |
| ·利率传导和货币政策目标 | 第16-19页 |
| ·结论 | 第19-21页 |
| 第二章 利率体系概述 | 第21-33页 |
| ·中国和美国的利率体系 | 第21-26页 |
| ·拆借市场 | 第26-28页 |
| ·回购市场 | 第28-29页 |
| ·票据市场 | 第29-30页 |
| ·中国利率市场化进程 | 第30-32页 |
| ·结论 | 第32-33页 |
| 第三章 基准利率与市场利率的关系 | 第33-53页 |
| ·经济学模型 | 第35-39页 |
| ·完全替代模型 | 第35-38页 |
| ·不完全替代模型 | 第38-39页 |
| ·研究变量，数据和计量模型 | 第39-40页 |
| ·基本统计量 | 第40-41页 |
| ·模型结果 | 第41-49页 |
| ·实证结果的解释 | 第49-50页 |
| ·结论 | 第50-53页 |
| 第四章 相同期限市场利率之间的关系 | 第53-69页 |
| ·理论分析 | 第53-54页 |
| ·数据和基本统计量 | 第54-57页 |
| ·流动性风险 | 第57-59页 |
| ·市场分隔的讨论 | 第59-65页 |
| ·交易所回购和银行间回购利率的理论探讨 | 第65-67页 |
| ·结论 | 第67-69页 |
| 第五章 长短期利率的计量模型 | 第69-84页 |
| ·非线性协整分析方法 | 第69-73页 |
| ·数据和基本统计量 | 第73-74页 |
| ·协整和非线性协整实证结果 | 第74-82页 |
| ·结论 | 第82-84页 |
| 第六章 期望假设理论框架下的长短期利率模型 | 第84-108页 |
| (一) 短期利率的期望假设检验 | 第85-93页 |
| ·数据和基本统计量 | 第85页 |
| ·期望假设无条件检验 | 第85-87页 |
| ·条件期望假设检验 | 第87-93页 |
| (二) 长短期利率的期望假设检验及其隐含意义 | 第93-108页 |
| ·数据和基本统计量 | 第93-95页 |
| ·单位根检验 | 第95-96页 |
| ·期望假设理论及其推论 | 第96-97页 |
| ·市场有效性检验 | 第97-99页 |
| ·永久性成分和暂时性成分 | 第99-102页 |
| ·利差及其期望值 | 第102-106页 |
| ·结论 | 第106-108页 |
| 第七章 利率体系与货币政策 | 第108-120页 |
| ·期限结构与货币政策 | 第108-112页 |
| ·非对称扩展模型 | 第112-114页 |
| ·隐藏协整扩展模型 | 第114-115页 |
| ·政策分析模型 | 第115-118页 |
| ·结论 | 第118-120页 |
| 附录1 中国人民银行历年利率调整表 | 第120-122页 |
| 附录2 单位根检验文献综述 | 第122-135页 |
| 附录3 期望假设推导 | 第135-138页 |
| 附录4 拆借利率及其一阶差分的基本统计量 | 第138-139页 |
| 附录5 Eviews程序 | 第139-143页 |
| 参考文献 | 第143-151页 |
| 致谢 | 第151-152页 |
| 论文独创性声明 | 第152页 |
