基于SVAR模型的我国股票市场与宏观经济关系的实证研究
| 摘要 | 第1-9页 |
| Abstract | 第9-12页 |
| 1 绪论 | 第12-23页 |
| ·论文选题的背景与研究意义 | 第12-13页 |
| ·国内外文献综述 | 第13-20页 |
| ·国外研究现状 | 第13-17页 |
| ·国内研究现状 | 第17-20页 |
| ·研究思路与结构安排 | 第20-21页 |
| ·研究思路 | 第20页 |
| ·结构安排 | 第20-21页 |
| ·本文的创新与不足 | 第21-23页 |
| ·本文可能的创新之处 | 第21-22页 |
| ·本文的不足之处 | 第22-23页 |
| 2 股票市场与宏观经济关系的理论分析 | 第23-31页 |
| ·股票市场对宏观经济影响的理论分析 | 第23-26页 |
| ·股票市场对资源优化配置的影响 | 第23页 |
| ·股票市场财富效应的影响 | 第23-24页 |
| ·股票市场对投资的影响 | 第24-25页 |
| ·股票市场对国民储蓄率的影响 | 第25-26页 |
| ·宏观经济对股票市场影响的理论分析 | 第26-31页 |
| ·股票定价模型——贴现现金流模型 | 第26-27页 |
| ·经济增长对股票市场的影响 | 第27-28页 |
| ·通货膨胀对股票市场的影响 | 第28页 |
| ·货币供应量对股票市场的影响 | 第28-29页 |
| ·利率对股票市场的影响 | 第29-31页 |
| 3 股票市场与宏观经济关系的实证分析 | 第31-53页 |
| ·实证设计与模型 | 第31-36页 |
| ·ADF检验 | 第31页 |
| ·向量自回归(VAR)模型 | 第31-32页 |
| ·结构向量自回归(SVAR)模型 | 第32-33页 |
| ·脉冲响应函数 | 第33-35页 |
| ·方差分解 | 第35-36页 |
| ·实证结果与分析 | 第36-53页 |
| ·变量的选取 | 第36页 |
| ·数据来源和样本选择 | 第36-37页 |
| ·ADF检验结果 | 第37-38页 |
| ·SVAR模型的构建 | 第38-43页 |
| ·基于SVAR模型的脉冲响应分析 | 第43-50页 |
| ·基于SVAR模型的方差分解分析 | 第50-53页 |
| 4 结论与政策建议 | 第53-56页 |
| ·结论 | 第53页 |
| ·政策建议 | 第53-56页 |
| ·切实提高上市公司质量 | 第53-54页 |
| ·大力引导理性投资 | 第54-55页 |
| ·确保政策干预的适度 | 第55页 |
| ·完善信息传播与披露机制 | 第55-56页 |
| 参考文献 | 第56-60页 |
| 致谢 | 第60页 |
