| 郑重声明 | 第1-4页 |
| 内容摘要 | 第4-6页 |
| Abstract | 第6-9页 |
| 目录 | 第9-13页 |
| 导论 | 第13-30页 |
| 一. 选题意义:中国股票市场快速成长过程中的制度风险 | 第13-15页 |
| 二. 定义解释与文献概览 | 第15-23页 |
| (一) 金融风险的解释 | 第15-19页 |
| (二) 中国股票市场的制度性风险与技术性风险:定义及其解说 | 第19-20页 |
| (三) 与金融体系相关的几个基本定义 | 第20-23页 |
| 三. 文献综述 | 第23-27页 |
| (一) 从银行风险到股票市场风险 | 第23-24页 |
| (二) 风险管理对股票市场发展的意义 | 第24-25页 |
| (三) 股票市场的风险管理: 中国视角 | 第25-27页 |
| 四. 写作思路与创新之处和结构安排 | 第27-30页 |
| (一) 写作思路与创新之处 | 第27-28页 |
| (二) 结构安排 | 第28-30页 |
| 第一章 中国股票市场的发展历程及其制度性风险 | 第30-65页 |
| 第一节 风险的经济化和经济风险的金融化 | 第30-34页 |
| 一. 风险的经济化过程 | 第30-33页 |
| 二. 经济风险的市场化过程或金融化过程 | 第33-34页 |
| 第二节 股票市场的风险功能:从微观到宏观的传递 | 第34-51页 |
| 一. 投资者分类与风险产品的提供 | 第34-35页 |
| 二. 股票市场的内部经济:风险定价功能与风险经营 | 第35-39页 |
| 三. 正外部性与股票市场:微观和宏观风险功能 | 第39-43页 |
| 四. 负外部性与股票市场:微观到宏观的风险传递 | 第43-45页 |
| 五. 风险的经济基础:资本时间性带来的风险性 | 第45-47页 |
| 六. 股票市场的主要风险形式 | 第47-49页 |
| 七. 股票市场风险的主要特点 | 第49-50页 |
| 八. 股票市场风险的危害与管理 | 第50-51页 |
| 第三节 中国股票市场的发展历程 | 第51-59页 |
| 一. 80年代:初步发展及其问题 | 第52-55页 |
| 二. 1992-1997年:快速发展及其问题 | 第55-56页 |
| 三. 1998年-至今:调整与规范时期(市场化改革时期)发展及其问题 | 第56-59页 |
| 第四节 股票市场发展过程中的制度风险:原因及其形式 | 第59-65页 |
| 一. 股票市场的信用风险 | 第59-63页 |
| 二. 股票市场的制度缺陷 | 第63-65页 |
| 第二章 政府模型、国有银行、国有企业改革与中国股票市场发展 | 第65-103页 |
| 第一节 诺斯政府模型的简单描述 | 第65-72页 |
| 一. 国家社会契约理论 | 第65-67页 |
| 二. 国家暴力理论 | 第67-68页 |
| 三. 新古典国家理论或暴力潜能论(Violence Potential) | 第68-70页 |
| 四. 国家模型、制度结构与经济增长 | 第70-72页 |
| 第二节 不同国家理论对股票市场宏观风险的管理 | 第72-77页 |
| 一. 马克思信用制度理论与股票市场风险管理模式 | 第72-74页 |
| 二. 新古典国家理论:政府与股票市场风险管理模式 | 第74-77页 |
| 第三节 国有商业银行改革及其对股票市场的影响 | 第77-95页 |
| 一. 专业银行的历史前提:计划时期的风险形式 | 第77-81页 |
| 二. 专业银行的金融风险:生成机理和表现形式 | 第81-84页 |
| 三. 作为股票市场前置条件的商业银行 | 第84页 |
| 四. 货币政策传导机制中的商业银行 | 第84-85页 |
| 五. 信用风险的现状及其宏观和系统特征 | 第85-89页 |
| 六. 国有商业银行宏观金融风险化解与股票市场发展机遇 | 第89-91页 |
| 七. 国有商业银行风险经营管理及其对经济增长的作用 | 第91-95页 |
| 第四节 国有企业改革及其对股票市场的影响 | 第95-103页 |
| 一. 变迁时期的国有企业绩效:政府控制国有企业净收益 | 第95-97页 |
| 二. 国有企业股份制改革与股票市场发展机遇 | 第97-99页 |
| 三. 国有企业融资功能定位的股票市场及其制度缺陷 | 第99-103页 |
| 第三章 上市公司制度、企业债券市场与中国股票市场发展 | 第103-141页 |
| 第一节 国有企业融资导向的功能定位及其运作机制 | 第103-109页 |
| 一. “先股后钱”的发行方式 | 第103-104页 |
| 二. 非流通股、 一股独大 | 第104-106页 |
| 三. 其他形式的融资方法:印花税. 佣金与红利派发 | 第106-108页 |
| 四. “租金专属保护”的其他制度安排 | 第108-109页 |
| 第二节 融资功能导向型股票市场的现状. 成绩与风险 | 第109-118页 |
| 一. 股票市场的融资功能 | 第109-110页 |
| 二. 股票市场在国民经济中的地位 | 第110-111页 |
| 三. 股票市场的结构性风险 | 第111-113页 |
| 四. 股票市场的资源配置风险 | 第113-118页 |
| 第三节 上市公司制度创新 | 第118-123页 |
| 一. 股票市场功能失调的基本判断 | 第118-119页 |
| 二. 国有股流通方案选择 | 第119-122页 |
| 三. 其他相关制度的创新 | 第122-123页 |
| 第四节 企业债券市场滞后对上市公司绩效不利影响与对策 | 第123-134页 |
| 一. 企业债券市场现状、问题及其制度原因 | 第123-128页 |
| 二. 行政干预对企业债券市场的消极影响 | 第128-130页 |
| 三. 上市公司行为对债券市场的制约 | 第130-131页 |
| 四. 投资者的资产组合对企业债券市场的负面激励 | 第131-132页 |
| 五. 滞后发展的企业债券市场对股票市场的消极影响 | 第132-133页 |
| 六. 发展企业债券市场的政策菜单 | 第133-134页 |
| 第五节 企业债券市场对上市公司绩效管理的功能分析 | 第134-141页 |
| 一. 企业债券的成本约束和信息揭示作用对上市公司的意义 | 第134-136页 |
| 二. 企业债券成本约束和信息揭示功能的经验证明 | 第136-138页 |
| 三. 企业债券的成本约束功能及其杠杆效应:会计学上的证明 | 第138-141页 |
| 第四章 投资者与中国股票市场发展 | 第141-175页 |
| 第一节 股票发展过程中的投资者 | 第141-146页 |
| 一. 政府经济管理模型转变过程中的投资者 | 第141-142页 |
| 二. 投资者形成的制度性因素:国民收入分配格局的变化 | 第142-143页 |
| 三. 投资者形成的微观经济基础:居民收入的快速增长 | 第143-145页 |
| 四. 中小投资者主导型的投资者结构 | 第145-146页 |
| 第二节 投资者结构对股票市场稳定性的影响 | 第146-153页 |
| 一. 机构投资者对股票市场发展的影响:国际比较 | 第146-149页 |
| 二. 机构投资者高度投机性的原因分析 | 第149-151页 |
| 三. 传统文化影响下的中小投资者 | 第151-153页 |
| 四. 制度缺陷下的中小投资者 | 第153页 |
| 第三节 股票市场投机性特征表现 | 第153-160页 |
| 一. 股票市场价格的无效性 | 第154-157页 |
| 二. 高比例的股票换手率 | 第157-159页 |
| 三. 股票市场的高市盈率 | 第159-160页 |
| 第四节 证券投资基金. 养老基金. 保险资金与股票市场发展 | 第160-175页 |
| 一. 证券投资基金对股票市场的作用 | 第161-164页 |
| 二. 养老基金对股票市场发展的重要功能:来自美国的经验 | 第164-167页 |
| 三. 保险资金对股票市场发展功能的国际比较 | 第167-168页 |
| 四. 保险市场的现状、问题与矛盾 | 第168-172页 |
| 五. 养老基金、保险资金直接入市的分析 | 第172-173页 |
| 六. 养老基金、保险资金的市场监管 | 第173-175页 |
| 第五章 投资者保护制度的综合分析 | 第175-230页 |
| 第一节 投资者保护的经济功能 | 第175-182页 |
| 一. 投资者保护制度缺陷对系统性风险的影响 | 第175-177页 |
| 二. 投资者保护对政府的积极意义 | 第177-178页 |
| 三. 投资者保护对上市公司价值最大化的影响 | 第178-179页 |
| 四. 投资者保护对股票市场规模扩展的积极意义 | 第179-181页 |
| 五. 投资者保护的经济增长效应 | 第181-182页 |
| 第二节 投资者权益保护的理论基础及其制度体系 | 第182-187页 |
| 一. 金融规制理论:股票市场的外部性 | 第182-184页 |
| 二. 发达国家证券监管的投资者权益导向原则 | 第184-185页 |
| 三. 投资者保护的制度体系 | 第185-187页 |
| 第三节 投资者保护机制的现状与问题 | 第187-200页 |
| 一. 上市公司的内部人控制 | 第187-189页 |
| 二. 市场中介组织的制度问题 | 第189-191页 |
| 三. 中央银行货币政策的缺陷 | 第191-195页 |
| 四. 证监会的功能缺陷 | 第195-198页 |
| 五. 立法与司法系统缺陷 | 第198-200页 |
| 第四节 政商关系、司法制度对投资者权益的影响及其对策 | 第200-205页 |
| 一. 政商关系、司法制度对投资者权益保护的影响 | 第200-203页 |
| 二. 投资者权益取向的政商关系与司法制度的变迁 | 第203-205页 |
| 第五节 金融监管制度对投资者权益的影响及其对策 | 第205-216页 |
| 一. 集中管理模式下的投资者保护 | 第205-208页 |
| 二. 证券监管失灵对投资者权益的影响 | 第208-209页 |
| 三. 投资者保护导向原则下的金融监管模式创新 | 第209-210页 |
| 四. 中央银行制度对投资者保护的影响及其对策 | 第210-212页 |
| 五. 投资者保护原则下的证监会规制功能创新 | 第212-213页 |
| 六. 自律性组织的投资者保护功能 | 第213-216页 |
| 第六节 市场中介组织的投资者保护功能 | 第216-230页 |
| 一. 证券结算机构、证券行业协会的投资者保护功能 | 第216-219页 |
| 二. 证券公司对投资者的权益保护:券商的发展现状及其风险 | 第219-225页 |
| 三. 证券公司对投资者的权益保护:券商上市的经济意义及其方法 | 第225-230页 |
| 第六章 公共风险管理与中国股票市场发展 | 第230-255页 |
| 第一节 国债市场的发展过程及现状 | 第230-236页 |
| 一. 国债市场影响股票市场的主要机制 | 第230-231页 |
| 二. 国债市场对政府的经济政治影响 | 第231-233页 |
| 三. 国债市场的市场化过程 | 第233-236页 |
| 第二节 培育与股票市场发展相适应的国债市场 | 第236-241页 |
| 一. 国债市场有效性的条件与国债市场的基本问题 | 第236-239页 |
| 二. 国债风险对股票市场发展的消极影响及其对策 | 第239-241页 |
| 第三节 货币市场及其对股票市场发展的影响 | 第241-251页 |
| 一. 货币市场. 货币政策对股票市场的影响及其实证分析 | 第241-245页 |
| 二. 变迁时期的货币市场及其对股票市场发展的影响 | 第245-248页 |
| 三. 货币政策传导机制缺陷与股票市场发展 | 第248-251页 |
| 第四节 股票市场发展要求的货币市场改革 | 第251-255页 |
| 一. 发展货币市场 | 第251-253页 |
| 二. 疏通货币政策传导机制 | 第253页 |
| 三. 推进货币市场和股票市场的融合 | 第253-255页 |
| 中英文参考文献 | 第255-277页 |
| 后记 | 第277-278页 |
