| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 第一章 绪论 | 第8-13页 |
| 第一节 选题背景和问题提出 | 第8-9页 |
| 一、选题的背景 | 第8-9页 |
| 二、问题的提出 | 第9页 |
| 第二节 国内外研究成果梳理 | 第9-10页 |
| 第三节 本文主要工作和框架结构 | 第10-11页 |
| 一、主要工作 | 第10-11页 |
| 二、框架结构 | 第11页 |
| 第四节 创新和不足之处 | 第11-13页 |
| 第二章 Black-Scholes模型及其Delta对冲策略 | 第13-25页 |
| 第一节 早期期权定价模型的贡献和局限 | 第13-14页 |
| 第二节 无套利定价原理 | 第14-16页 |
| 第三节 Black-Scholes模型的创新和局限 | 第16-20页 |
| 第四节 动态Delta对冲原理 | 第20-21页 |
| 第五节 几种改进的Delta对冲策略 | 第21-23页 |
| 第六节 期权对冲策略思想介绍 | 第23-25页 |
| 第三章 修正的Black-Scholes模型 | 第25-33页 |
| 第一节 修正的前提和动因 | 第25-26页 |
| 第二节 马克唯次的资产组合理论 | 第26-27页 |
| 第三节 修正模型的假设 | 第27-29页 |
| 第四节 修正模型的推导 | 第29-31页 |
| 第五节 两种模型的比较 | 第31-33页 |
| 第四章 上证 50ETF期权实证研究 | 第33-48页 |
| 第一节 上证 50ETF期权价格影响因素的测算 | 第33-37页 |
| 第二节 波动率的估计 | 第37-38页 |
| 第三节 模型的定价效果 | 第38-40页 |
| 第四节 模型偏差的分析 | 第40-43页 |
| 一、波动率的影响 | 第41-42页 |
| 二、预期收益率的影响 | 第42-43页 |
| 第五节 上证 50ETF期权波动率曲线特征 | 第43-46页 |
| 第六节 上证 50ETF期权的对冲策略实证 | 第46-48页 |
| 第五章 上证 50ETF期权的交易策略和政策建议 | 第48-52页 |
| 第一节 上证 50ETF期权的交易策略 | 第48-50页 |
| 第二节 上证 50ETF期权发展的政策建议 | 第50-52页 |
| 研究结论 | 第52-53页 |
| 参考文献 | 第53-55页 |
| 在读期间科研成果 | 第55-56页 |
| 致谢 | 第56页 |