基于多因素模型的利率对股价影响及投资决策研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| Abstract | 第5-6页 |
| 1 绪论 | 第9-18页 |
| 1.1 研究背景 | 第9-10页 |
| 1.2 研究的目的与意义 | 第10页 |
| 1.2.1 研究的目的 | 第10页 |
| 1.2.2 研究的意义 | 第10页 |
| 1.3 国内外研究现状评述 | 第10-15页 |
| 1.3.1 国外研究现状 | 第10-12页 |
| 1.3.2 国内研究现状 | 第12-14页 |
| 1.3.3 研究现状评述 | 第14-15页 |
| 1.4 研究的主要内容与方法 | 第15-18页 |
| 1.4.1 研究的内容 | 第15-16页 |
| 1.4.2 研究的方法 | 第16-17页 |
| 1.4.3 技术路线图 | 第17-18页 |
| 2 相关概念和基础理论 | 第18-26页 |
| 2.1 相关概念 | 第18-22页 |
| 2.1.1 利率 | 第18-19页 |
| 2.1.2 多因素分析模型 | 第19-22页 |
| 2.2 基础理论 | 第22-25页 |
| 2.2.1 利率与股票的定价理论 | 第22页 |
| 2.2.2 利率影响企业资本结构传导机制 | 第22-23页 |
| 2.2.3 股票投资理论 | 第23-25页 |
| 2.3 本章小结 | 第25-26页 |
| 3 利率对股票价格影响现状分析 | 第26-32页 |
| 3.1 我国利率政策现状分析 | 第26-27页 |
| 3.2 利率与股指变动趋势分析 | 第27-28页 |
| 3.3 利率影响股票价格原因分析 | 第28-30页 |
| 3.3.1 影响股票内在价值 | 第28页 |
| 3.3.2 影响企业资本结构 | 第28-29页 |
| 3.3.3 影响企业投资决策 | 第29-30页 |
| 3.3.4 影响政策信号反应 | 第30页 |
| 3.4 利率对股票价格影响效应 | 第30-31页 |
| 3.4.1 长期效应 | 第30-31页 |
| 3.4.2 短期效应 | 第31页 |
| 3.5 本章小结 | 第31-32页 |
| 4 利率对股票价格影响实证分析 | 第32-43页 |
| 4.1 实证设计思路 | 第32页 |
| 4.2 研究假设 | 第32-33页 |
| 4.3 数据来源与样本选取 | 第33-34页 |
| 4.4 变量设计与数据处理 | 第34-35页 |
| 4.4.1 变量设计 | 第34-35页 |
| 4.4.2 数据处理 | 第35页 |
| 4.5 模型设计与实证检验 | 第35-41页 |
| 4.5.1 模型设计 | 第35页 |
| 4.5.2 实证检验 | 第35-41页 |
| 4.6 实证结果分析 | 第41-42页 |
| 4.7 本章小结 | 第42-43页 |
| 5 对实证结果的进一步分析 | 第43-57页 |
| 5.1 不同板块对利率敏感度差异分析 | 第43页 |
| 5.2 多因素影响下的股票价格变动分析 | 第43-54页 |
| 5.2.1 经济周期因素 | 第43-47页 |
| 5.2.2 汇率变动因素 | 第47-51页 |
| 5.2.3 上市公司内在价值因素 | 第51-52页 |
| 5.2.4 投资者非理性因素 | 第52-54页 |
| 5.3 投资者制定投资决策建议 | 第54-56页 |
| 5.4 本章小结 | 第56-57页 |
| 结论 | 第57-58页 |
| 参考文献 | 第58-61页 |
| 攻读学位期间发表的学术论文 | 第61-62页 |
| 致谢 | 第62-63页 |
