| 摘要 | 第3-4页 |
| Abstract | 第4页 |
| 目录 | 第5-7页 |
| 1、绪论 | 第7-14页 |
| 1.1 选题背景 | 第7-9页 |
| 1.1.1 全球基金产业蓬勃发展 | 第7页 |
| 1.1.2 我国基金产业进入快速发展阶段 | 第7-9页 |
| 1.2 选题意义 | 第9-11页 |
| 1.3 研究内容及文章结构 | 第11-12页 |
| 1.4 研究方法 | 第12页 |
| 1.5 创新与不足 | 第12-14页 |
| 2、国内外相关研究文献综述 | 第14-20页 |
| 2.1 国外文献综述 | 第14-17页 |
| 2.1.1 关于基金风险调整绩效评价的研究 | 第14-16页 |
| 2.1.2 关于基金选股择时能力评价的研究 | 第16-17页 |
| 2.2 国内文献综述 | 第17-19页 |
| 2.3 文献综述总结 | 第19-20页 |
| 3、基金业绩评价理论基础和评价模型概述 | 第20-27页 |
| 3.1 现代投资理论概述 | 第20-22页 |
| 3.1.1 均值方差模型 | 第20页 |
| 3.1.2 资本资产定价模型 | 第20-21页 |
| 3.1.3 有效市场假说 | 第21-22页 |
| 3.2 基金收益衡量指标与评价方法理论模型 | 第22-25页 |
| 3.2.1 传统基金收益衡量指标评价方法介绍 | 第22-23页 |
| 3.2.2 基于风险调整后的收益指标评价方法介绍 | 第23-25页 |
| 3.3 基金经理择时选股能力评价理论模型 | 第25-27页 |
| 3.3.1 Treynor和Mazoy的T-M模型介绍 | 第25-26页 |
| 3.3.2 Henriksson和Merton的H-M模型介绍 | 第26-27页 |
| 4、样本基金业绩评价实证研究 | 第27-46页 |
| 4.1 研究样本描述 | 第27-33页 |
| 4.1.1 研究样本范围的选择 | 第27-31页 |
| 4.1.2 数据来源与处理方法 | 第31页 |
| 4.1.3 样本期间跨度的选择 | 第31-33页 |
| 4.2 无风险收益率与市场基准组合收益率的选取 | 第33-35页 |
| 4.2.1 无风险收益率的确定 | 第33-34页 |
| 4.2.2 基准组合收益率的选取 | 第34-35页 |
| 4.3 样本基金总体业绩实证分析 | 第35-40页 |
| 4.3.1 简单收益指标实证结果及分析 | 第35-37页 |
| 4.3.2 风险调整后的收益指标实证结果及分析 | 第37-39页 |
| 4.3.3 基金业绩评价指标的一致性分析 | 第39-40页 |
| 4.4 样本基金管理能力实证分析 | 第40-46页 |
| 4.4.1 基于T-M模型择时选股能力的实证分析 | 第40-42页 |
| 4.4.2 基于H-M模型择时选股能力的实证分析 | 第42-44页 |
| 4.4.3 T-M和H-M模型分析结果相关性分析 | 第44-46页 |
| 5、结论分析和建议 | 第46-49页 |
| 5.1 研究结论分析 | 第46-47页 |
| 5.2 对我国开放式基金市场发展的建议 | 第47-49页 |
| 附录 | 第49-64页 |
| 参考文献 | 第64-67页 |
| 致谢 | 第67页 |