股价崩盘风险与公司债融资--基于中国A股上市公司的经验证据
| 摘要 | 第4-5页 |
| Abstract | 第5-6页 |
| 第一章 引言 | 第11-18页 |
| 第一节 研究背景和研究意义 | 第11-15页 |
| 一、研究背景 | 第11-14页 |
| 二、研究意义 | 第14-15页 |
| 第二节 研究框架 | 第15-17页 |
| 第三节 研究贡献 | 第17-18页 |
| 第二章 文献综述 | 第18-32页 |
| 第一节 股价崩盘风险 | 第18-21页 |
| 一、国外文献综述 | 第18-20页 |
| 二、国内文献综述 | 第20-21页 |
| 三、小结 | 第21页 |
| 第二节 债权融资选择 | 第21-23页 |
| 一、国外文献综述 | 第21-22页 |
| 二、国内文献综述 | 第22-23页 |
| 三、小结 | 第23页 |
| 第三节 资本成本 | 第23-26页 |
| 一、国外文献综述 | 第23-24页 |
| 二、国内文献综述 | 第24-25页 |
| 三、小结 | 第25-26页 |
| 第四节 公司债信用利差 | 第26-29页 |
| 一、国外文献综述 | 第26-28页 |
| 二、国内文献综述 | 第28页 |
| 三、小结 | 第28-29页 |
| 第五节 债务期限结构 | 第29-32页 |
| 一、国外文献综述 | 第29-30页 |
| 二、国内文献综述 | 第30-31页 |
| 三、小结 | 第31-32页 |
| 第三章 理论分析与研究假设 | 第32-38页 |
| 第一节 理论分析 | 第32-35页 |
| 一、资本结构理论 | 第32-33页 |
| 二、信息不对称理论 | 第33-35页 |
| 第二节 研究假设 | 第35-38页 |
| 一、股价崩盘风险与公司债融资选择的假设 | 第35-36页 |
| 二、股价崩盘风险与公司债契约设计的假设 | 第36-38页 |
| 第四章 研究设计 | 第38-46页 |
| 第一节 样本选择与数据来源 | 第38-39页 |
| 一、样本选取 | 第38-39页 |
| 二、数据来源与分析 | 第39页 |
| 第二节 变量定义 | 第39-42页 |
| 一、被解释变量 | 第40-41页 |
| 二、解释变量 | 第41-42页 |
| 第三节 研究模型 | 第42-46页 |
| 第五章 实证结果与分析 | 第46-67页 |
| 第一节 股价崩盘风险与公司债融资选择的实证检验 | 第46-54页 |
| 一、描述性统计 | 第46-47页 |
| 二、相关性分析 | 第47-49页 |
| 三、回归结果分析 | 第49-50页 |
| 四、内在机理的进一步检验 | 第50-54页 |
| 第二节 股价崩盘风险与公司债契约设计的实证检验 | 第54-62页 |
| 一、描述性统计 | 第54-55页 |
| 二、相关性分析 | 第55-59页 |
| 三、回归结果分析 | 第59-62页 |
| 第三节 进一步分析与研究 | 第62-64页 |
| 第四节 稳健性检验 | 第64-67页 |
| 一、改变配对样本筛选标准 | 第64-65页 |
| 二、缩短股价崩盘风险计算区间 | 第65-67页 |
| 第六章 研究结论、启示与不足 | 第67-70页 |
| 第一节 研究结论 | 第67-68页 |
| 第二节 研究启示 | 第68页 |
| 第三节 研究不足 | 第68-70页 |
| 参考文献 | 第70-82页 |
| 致谢 | 第82页 |
