我国住房抵押贷款证券化运作模式及定价方法研究
| 1. 住房抵押贷款证券化概述 | 第1-20页 |
| ·资产证券化 | 第8-15页 |
| ·资产证券化的概念 | 第8-9页 |
| ·资产证券化的特征与本质 | 第9-11页 |
| ·资产证券化的参与者 | 第11-12页 |
| ·资产证券化的一般过程 | 第12-15页 |
| ·我国住房抵押贷款市场的发展及其证券化的必要性 | 第15-20页 |
| ·住房抵押贷款证券化的概念 | 第15-16页 |
| ·我国住房抵押贷款市场的发展 | 第16-18页 |
| ·我国实行住房抵押贷款证券化的必要性分析 | 第18-20页 |
| 2. 住房抵押贷款证券化的国际经验 | 第20-27页 |
| ·住房抵押贷款证券化在美国的兴起及发展 | 第20-21页 |
| ·美国住房抵押贷款证券化的市场体系 | 第21-24页 |
| ·其他国家或地区住房抵押贷款证券化 | 第24-27页 |
| 3. 我国住房抵押贷款证券化的市场环境研究 | 第27-37页 |
| ·我国的住房抵押贷款的基本情况 | 第27-30页 |
| ·我国住房抵押贷款的基本特征 | 第27-28页 |
| ·我国住房抵押贷款的形式 | 第28-30页 |
| ·我国住房抵押贷款证券化的市场环境 | 第30-37页 |
| ·我国住房抵押贷款担保与保险市场 | 第30-31页 |
| ·我国住房抵押贷款证券化的供给与需求分析 | 第31-34页 |
| ·我国住房抵押贷款证券化市场的中介机构分析 | 第34-37页 |
| 4. 我国住房抵押贷款证券化的模式研究 | 第37-48页 |
| ·我国住房抵押贷款证券化的运作模式 | 第37-43页 |
| ·表内模式 | 第37-39页 |
| ·表外模式 | 第39-42页 |
| ·2005 年建设银行试点方案分析 | 第42-43页 |
| ·我国住房抵押贷款支持证券的产品模式 | 第43-48页 |
| ·抵押贷款过手证券 | 第43-44页 |
| ·抵押贷款债券 | 第44-45页 |
| ·担保抵押贷款证券 | 第45-46页 |
| ·切块抵押贷款证券 | 第46-48页 |
| 5. 我国住房抵押贷款证券化的定价方法研究 | 第48-63页 |
| ·住房抵押贷款的提前还款研究 | 第48-55页 |
| ·无提前还款条件下资产池的现金流 | 第48-51页 |
| ·提前还款对现金流的影响及其计量 | 第51-53页 |
| ·住房抵押贷款提前还款的影响因素 | 第53-55页 |
| ·基于到期收益率的定价方法 | 第55-56页 |
| ·无利率期限结构考虑的到期收益率的定价方法 | 第55页 |
| ·静态利差定价方法 | 第55-56页 |
| ·基于随机利率期限结构的期权调整利差法 | 第56-61页 |
| ·不宜以数值方法直接计算证券内嵌期权价值 | 第56-58页 |
| ·随机利率期限结构的设定 | 第58-59页 |
| ·以蒙特卡罗模拟方法计算期权调整利差 | 第59-61页 |
| ·住房抵押贷款证券的利率风险 | 第61-63页 |
| 参考文献 | 第63-66页 |
| 致谢 | 第66页 |
