| 摘要 | 第3-4页 |
| ABSTRACT | 第4页 |
| 第一章 导论 | 第7-16页 |
| 1.1 论文研究背景和意义 | 第7-8页 |
| 1.2 文献综述 | 第8-14页 |
| 1.2.1 国外相关文献综述 | 第9-11页 |
| 1.2.2 国内相关文献综述 | 第11-13页 |
| 1.2.3 文献评述 | 第13-14页 |
| 1.3 论文研究方法 | 第14页 |
| 1.4 论文结构与主要内容 | 第14-15页 |
| 1.5 论文可能创新之处 | 第15-16页 |
| 第二章 理论分析与研究假设 | 第16-30页 |
| 2.1 市盈率的推导方式 | 第16-20页 |
| 2.1.1 固定股利成长模型—戈登模型(Gordon Model)推导市盈率 | 第16-17页 |
| 2.1.2 增长机会净现值模型—NPVGO模型推导市盈率 | 第17-19页 |
| 2.1.3 剩余收益估价模型—EBO模型推导市盈率 | 第19-20页 |
| 2.2 市盈率的经济内涵 | 第20-23页 |
| 2.2.1 公司成长性 | 第20-21页 |
| 2.2.2 股利分派率 | 第21页 |
| 2.2.3 权益资本成本 | 第21-22页 |
| 2.2.4 当期收益 | 第22-23页 |
| 2.2.5 行业市盈率 | 第23页 |
| 2.3 PEG理论模型的推导 | 第23-27页 |
| 2.4 运用PEG做投资分析 | 第27-28页 |
| 2.5 研究假设 | 第28-30页 |
| 第三章 实证分析 | 第30-41页 |
| 3.1 实证思路与样本选择 | 第30-31页 |
| 3.2 提取公司成长性指标——主成分分析 | 第31-35页 |
| 3.2.1 KMO检验 | 第32-33页 |
| 3.2.2 Bartlett球形检验 | 第33-34页 |
| 3.2.3 主成分分析的结果 | 第34-35页 |
| 3.3 变量的描述性统计 | 第35-36页 |
| 3.4 基于面板数据的PEG指标与收益率的实证分析 | 第36-38页 |
| 3.4.1 个体效应检验 | 第36-37页 |
| 3.4.2 面板数据回归结果及分析 | 第37-38页 |
| 3.5 基于PEG大小构建不同的投资组合与收益率的实证分析 | 第38-39页 |
| 3.5.1 三种PEG组合的年收益率 | 第38-39页 |
| 3.5.2 三种PEG组合的年收益率的差异性检验 | 第39页 |
| 3.6 基于投资风险情况下PEG与收益率的实证分析 | 第39-41页 |
| 第四章 结论、建议与局限 | 第41-45页 |
| 4.1 研究结论 | 第41-42页 |
| 4.2 政策建议 | 第42-43页 |
| 4.2.1 对监管者的建议 | 第42-43页 |
| 4.2.2 对投资者的建议 | 第43页 |
| 4.3 研究局限 | 第43-45页 |
| 参考文献 | 第45-48页 |
| 在读期间发表的学术论文及研究成果 | 第48-49页 |
| 致谢 | 第49页 |
