| 摘要 | 第5-6页 |
| Abstract | 第6页 |
| 第1章 绪论 | 第11-18页 |
| 1.1 研究背景 | 第11-12页 |
| 1.2 文献综述 | 第12-16页 |
| 1.2.1 国外研究现状 | 第12-15页 |
| 1.2.2 国内研究现状 | 第15-16页 |
| 1.3 本文的研究内容 | 第16-17页 |
| 1.4 本文的创新及不足 | 第17-18页 |
| 第2章 股指期货定价效率及其测度 | 第18-24页 |
| 2.1 股指期货定价效率的界定 | 第18页 |
| 2.2 股指期货理论价格的推导 | 第18-21页 |
| 2.3 股指期货定价效率的测度指标 | 第21-24页 |
| 2.3.1 套利机会出现的频率 | 第21-22页 |
| 2.3.2 套利机会的持续时间 | 第22页 |
| 2.3.3 错误定价 | 第22页 |
| 2.3.4 定价误差 | 第22-24页 |
| 第3章 ETF 的引入对股指期货定价效率的影响 | 第24-30页 |
| 3.1 ETF 作为指数替代品的优势 | 第24-25页 |
| 3.2 ETF 的引入对股指期货定价效率的影响及影响机制 | 第25-26页 |
| 3.3 沪深 300ETF 的引入对股指期货定价效率的影响分析 | 第26-30页 |
| 第4章 沪深 300ETF 的引入对股指期货定价效率影响的实证 | 第30-52页 |
| 4.1 数据及数据处理 | 第30-31页 |
| 4.2 股指期货理论价格中参数的确定 | 第31-37页 |
| 4.2.1 无风险利率 | 第31-32页 |
| 4.2.2 股利 | 第32-33页 |
| 4.2.3 交易成本 | 第33-35页 |
| 4.2.4 期货保证金比例 | 第35页 |
| 4.2.5 融券费用及融券保证金率 | 第35-36页 |
| 4.2.6 参数确定结果汇总 | 第36-37页 |
| 4.3 沪深 300ETF 的引入对股指期货定价效率影响的实证方法选取 | 第37-39页 |
| 4.3.1 股指期货定价效率测度指标的比较 | 第37页 |
| 4.3.2 计量模型的回归实证 | 第37-38页 |
| 4.3.3 实证方法的选取 | 第38-39页 |
| 4.4 沪深 300ETF 引入前后股指期货定价效率测度指标的比较 | 第39-46页 |
| 4.4.1 数据期间的划分 | 第39-40页 |
| 4.4.2 套利机会出现频率的比较 | 第40-42页 |
| 4.4.3 套利机会持续时间的比较 | 第42-43页 |
| 4.4.4 错误定价的比较 | 第43-45页 |
| 4.4.5 定价误差的比较 | 第45-46页 |
| 4.5 沪深 300 股指期货定价效率的回归实证 | 第46-51页 |
| 4.5.1 回归模型的建立 | 第46-47页 |
| 4.5.2 回归变量的相关分析 | 第47-48页 |
| 4.5.3 回归结果及分析 | 第48-51页 |
| 4.6 实证总结 | 第51-52页 |
| 结论 | 第52-53页 |
| 参考文献 | 第53-56页 |
| 致谢 | 第56-57页 |
