| 导言 | 第1-9页 |
| 第一部分 资产证券化概述 | 第9-17页 |
| 一、 资产证券化的界定 | 第9-10页 |
| 二、 可证券化资产种类及其特征 | 第10-12页 |
| 三、 资产证券化的运作过程 | 第12-17页 |
| 第二部分 国外资产证券化发展历程和经验 | 第17-27页 |
| 一、 资产证券化的产生 | 第17-19页 |
| 二、 资产证券化的发展现状 | 第19-22页 |
| 三、 国外资产证券化的经验 | 第22-27页 |
| （一） 建立发达的金融体系 | 第23-24页 |
| （二） 完善的法律制度 | 第24页 |
| （三） 巩固的社会信用 | 第24-25页 |
| （四） 注重培育多方投资者 | 第25页 |
| （五） 政府的适度参与 | 第25-27页 |
| 第三部分 我国的银行资产证券化 | 第27-47页 |
| 一、 我国银行业开展资产证券化的动因 | 第28-34页 |
| （一） 银行资产流动性差 | 第28-29页 |
| （二） 资金来源渠道单一 | 第29-30页 |
| （三） 银行经营风险集中 | 第30-31页 |
| （四） 银行资本充足率偏低 | 第31-32页 |
| （五） 银行不良资产比例高 | 第32-34页 |
| 二、 我国开展资产证券化的切入点—住房抵押贷款证券化 | 第34-47页 |
| （一） 住房抵押贷款证券化的必要性和可行性 | 第34-38页 |
| 1、 住房抵押贷款证券化的必要性 | 第34-36页 |
| 2、 住房抵押贷款证券化的可行性 | 第36-38页 |
| （二） 住房抵押贷款证券化的流程设计 | 第38-47页 |
| 1、 特设机构（SPV） | 第39-41页 |
| （1） 特设机构（SPV）一般形式 | 第39-40页 |
| （2） 我国设立SPV的具体方式建议 | 第40-41页 |
| 2、 住房抵押贷款证券化的其他市场主体 | 第41-43页 |
| 3、 住房抵押贷款证券化的业务流程 | 第43-47页 |
| 第四部分 我国开展资产证券化业务中的法律，税收和会计问题 | 第47-70页 |
| 一、 资产证券化的法律问题 | 第47-54页 |
| （一） 法律制度对资产发起和出售的影响 | 第47-51页 |
| （二） 特设机构的法律管辖权 | 第51-52页 |
| （三） 融资结构的法律要求 | 第52-54页 |
| 二、 资产证券化的税收问题 | 第54-59页 |
| （一） 发起人的税收 | 第54-55页 |
| （二） 特设机构的税收 | 第55-56页 |
| （三） 投资者的税收 | 第56-57页 |
| （四） 解决税收问题的政策建议 | 第57-59页 |
| 三、 资产证券化的会计问题 | 第59-70页 |
| （一） 关于会计确认处理问题 | 第59-62页 |
| （二） 发行人的报表合并问题 | 第62-64页 |
| （三） 资产证券化会计确认的或选择模式：金融合成分析法 | 第64-70页 |
| 参考文献 | 第70-72页 |
