| 摘要 | 第4-5页 |
| Abstract | 第5-6页 |
| 1 引言 | 第9-15页 |
| 1.1 研究的背景及意义 | 第9-10页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第9-10页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第10页 |
| 1.2 文献综述 | 第10-13页 |
| 1.2.1 稳定市场 | 第11-12页 |
| 1.2.2 影响方向不确定 | 第12-13页 |
| 1.2.3 震荡市场 | 第13页 |
| 1.3 研究方法、创新与不足 | 第13-15页 |
| 1.3.1 研究主要内容 | 第13-14页 |
| 1.3.2 研究方法 | 第14页 |
| 1.3.3 创新与不足 | 第14-15页 |
| 2 期权影响股市波动的理论分析 | 第15-19页 |
| 2.1 期权与做空机制 | 第15-17页 |
| 2.1.1 卖空机制内涵 | 第15-16页 |
| 2.1.2 买空交易内涵 | 第16页 |
| 2.1.3 做空交易的影响力 | 第16-17页 |
| 2.2 期权的做空机制对股市的影响 | 第17-19页 |
| 3 期权对世界市场的影响 | 第19-32页 |
| 3.1 美国市场 | 第19-22页 |
| 3.1.1 美国期权市场发展重要时点 | 第19页 |
| 3.1.2 期权推出对美国现货市场影响 | 第19-22页 |
| 3.2 韩国市场 | 第22-24页 |
| 3.2.1 韩国期权市场发展重要时点 | 第22-23页 |
| 3.2.2 期权推出对韩国现货市场的影响 | 第23-24页 |
| 3.3 台湾市场 | 第24-26页 |
| 3.3.1 台湾期权市场发展重要时点 | 第24-25页 |
| 3.3.2 期权推出对台湾现货市场的影响 | 第25-26页 |
| 3.4 香港市场 | 第26-28页 |
| 3.4.1 香港期权市场发展重要时点 | 第26-27页 |
| 3.4.2 期权推出对香港现货市场的影响 | 第27-28页 |
| 3.5 海外市场总结 | 第28-30页 |
| 3.5.1 期权推出对现货市场影响 | 第28-29页 |
| 3.5.2 期权对现货市场影响的理论总结 | 第29-30页 |
| 3.6 期权推出前对A股影响 | 第30-32页 |
| 4 研究设计 | 第32-39页 |
| 4.1 研究假设 | 第32页 |
| 4.2 模型的外生性和控制组的选取 | 第32-33页 |
| 4.3 定价效率指标 | 第33-34页 |
| 4.4 基于B-样条基底的聚类 | 第34-39页 |
| 5 实证结果及分析 | 第39-45页 |
| 5.1 数据来源 | 第39页 |
| 5.2 股票加入期权标的前后对定价效率的影响 | 第39-40页 |
| 5.3 期权标的股票与非期权标的股票的定价效率差异 | 第40-42页 |
| 5.4 股票剔出期权标的对效率的影响 | 第42-45页 |
| 6 结论与展望 | 第45-47页 |
| 6.1 结论 | 第45页 |
| 6.2 展望 | 第45-47页 |
| 参考文献 | 第47-51页 |
| 附录 | 第51-57页 |
| 后记 | 第57页 |