| 中文摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 第一章 绪论 | 第8-13页 |
| 1.1 选题背景与意义 | 第8页 |
| 1.2 文献综述与简评 | 第8-11页 |
| 1.2.1 基于单序列分析的文献 | 第8-9页 |
| 1.2.2 基于协整关系的多序列分析的文献 | 第9-10页 |
| 1.2.3 基于双重差分模型的文献 | 第10页 |
| 1.2.4 基于其他回归方法的文献 | 第10-11页 |
| 1.3 基本内容与创新 | 第11-13页 |
| 第二章 融资融券基本理论 | 第13-15页 |
| 2.1 融资融券含义及功能 | 第13页 |
| 2.2 融资融券业务发展争议 | 第13-15页 |
| 第三章 模型构建 | 第15-26页 |
| 3.1 断点测试 | 第16-20页 |
| 3.1.1 测算已知的结构性变化 | 第16-17页 |
| 3.1.2 测算未知的结构性变化 | 第17-20页 |
| 3.2 单序列分析 | 第20-22页 |
| 3.2.1 构建最优ARMA-GARCH模型 | 第21页 |
| 3.2.2 计算条件性方差与持久性参数 | 第21-22页 |
| 3.3 多序列分析 | 第22-26页 |
| 3.3.1 Engle Granger以及Johansen协整检验 | 第22-23页 |
| 3.3.2 Granger因果检验 | 第23-24页 |
| 3.3.3 脉冲响应检验 | 第24-25页 |
| 3.3.4 决定系数(R2)与方差分解 | 第25-26页 |
| 第四章 数据选择与处理 | 第26-30页 |
| 4.1 数据选择 | 第26页 |
| 4.2 数据处理 | 第26-30页 |
| 第五章 实证与检验 | 第30-58页 |
| 5.1 断点测试 | 第30-38页 |
| 5.1.1 沪深300指数(2010年3月31日前)断点测试 | 第30-32页 |
| 5.1.2 沪深300指数(2010年3月31日后)断点测试 | 第32-33页 |
| 5.1.3 融资余额断点测试 | 第33-34页 |
| 5.1.4 融券余额断点测试 | 第34-36页 |
| 5.1.5 断点测试原因分析 | 第36-38页 |
| 5.2 单序列检验 | 第38-41页 |
| 5.2.1 构建最佳ARMA-GARCH模型 | 第38-40页 |
| 5.2.2 计算条件性方差与持久性参数 | 第40-41页 |
| 5.3 多序列分析 | 第41-58页 |
| 5.3.1 Johansen协整关系检验 | 第41-48页 |
| 5.3.2 因果关系检验 | 第48-49页 |
| 5.3.3 脉冲响应检验 | 第49-53页 |
| 5.3.4 决定系数与方差分解 | 第53-58页 |
| 第六章 结论分析与政策建议 | 第58-62页 |
| 6.1 结论分析 | 第58-59页 |
| 6.2 政策建议 | 第59-62页 |
| 参考文献 | 第62-65页 |
| 后记 | 第65-66页 |
