我国银行间债券质押式回购利率影响因素研究
| 摘要 | 第2-4页 |
| abstract | 第4-6页 |
| 导言 | 第10-20页 |
| 一、研究背景及意义 | 第10-12页 |
| （一）研究背景 | 第10-11页 |
| （二）研究意义 | 第11-12页 |
| 二、文献综述 | 第12-17页 |
| （一）国外文献综述 | 第12-14页 |
| （二）国内文献综述 | 第14-17页 |
| 三、论文结构 | 第17-18页 |
| 四、研究方法 | 第18页 |
| 五、创新与不足 | 第18-20页 |
| 第一章 利率决定理论分析 | 第20-25页 |
| 第一节 古典利率理论 | 第20-21页 |
| 第二节 流动性偏好理论 | 第21-22页 |
| 第三节 可贷资金理论 | 第22-23页 |
| 第四节 IS-LM利率决定模型 | 第23-25页 |
| 第二章 我国债券回购市场概述 | 第25-43页 |
| 第一节 债券回购市场发展历程概述 | 第25-27页 |
| 一、创立初期分散的交易阶段 | 第25页 |
| 二、规范后的场内交易阶段 | 第25-26页 |
| 三、以银行间债券市场为主的阶段 | 第26-27页 |
| 第二节 银行间债券回购市场现状 | 第27-36页 |
| 一、银行间债券回购市场占主体地位 | 第27-29页 |
| 二、银行间债券市场交易主体和产品不断丰富 | 第29-34页 |
| 三、银行间债券回购市场基准地位日益突出 | 第34-36页 |
| 第三节 银行间债券回购市场功能 | 第36-40页 |
| 一、资金融通功能 | 第36-38页 |
| 二、流动性管理功能 | 第38-39页 |
| 三、公开市场业务操作平台 | 第39-40页 |
| 第四节 银行间债券质押式回购交易介绍 | 第40-43页 |
| 一、交易形式 | 第41-42页 |
| 二、质押式回购交易特点 | 第42页 |
| 三、定价及收益率计算 | 第42-43页 |
| 第三章 银行间债券质押式回购利率影响因素 | 第43-54页 |
| 第一节 国内市场因素 | 第43-51页 |
| 一、居民消费价格指数 | 第43-44页 |
| 二、货币供应量 | 第44-45页 |
| 三、法定存款准备金率 | 第45-48页 |
| 四、商业银行理财产品预期收益率 | 第48-50页 |
| 五、上海银行间同业拆借利率 | 第50-51页 |
| 第二节 国际市场因素 | 第51-54页 |
| 一、伦敦银行间同业拆放利率 | 第51-52页 |
| 二、人民币平均汇率 | 第52-54页 |
| 第四章 银行间债券质押式回购利率实证分析 | 第54-67页 |
| 第一节 实证数据 | 第54-55页 |
| 第二节 实证检验 | 第55-65页 |
| 一、相关性检验 | 第55页 |
| 二、平稳性检验 | 第55-57页 |
| 三、VAR模型分析 | 第57-60页 |
| 四、Granger因果关系检验 | 第60-63页 |
| 五、脉冲响应与方差分解分析 | 第63-65页 |
| 第三节 实证结果分析 | 第65-67页 |
| 第五章 政策建议 | 第67-71页 |
| 第一节 建立合理的利率政策调控机制 | 第67-68页 |
| 第二节 加强对银行流行性的管理 | 第68页 |
| 第三节 加大产品结构创新 | 第68-69页 |
| 第四节 健全回购机制 | 第69-71页 |
| 第六章 结论和展望 | 第71-73页 |
| 参考文献 | 第73-77页 |
| 致谢 | 第77-78页 |
| 附录 实证数据 | 第78-83页 |
