| 摘要 | 第1-5页 |
| Abstract | 第5-10页 |
| 引言 | 第10-12页 |
| 一、融资融券交易风险控制的理论基础 | 第12-21页 |
| （一） 融资融券的内涵与基本功能 | 第12-15页 |
| 1. 融资融券的内涵 | 第12-14页 |
| 2. 融资融券的基本功能 | 第14-15页 |
| （二） 融资融券交易风险及其表现形式 | 第15-18页 |
| 1. 体制风险 | 第16页 |
| 2. 信用风险 | 第16-17页 |
| 3. 市场风险 | 第17-18页 |
| 4. 业务操作风险 | 第18页 |
| 5. 法律风险 | 第18页 |
| （三） 融资融券交易风险控制的必要性及内容 | 第18-21页 |
| 1. 融资融券风险控制的必要性 | 第19-20页 |
| 2. 融资融券交易风险控制的内容 | 第20-21页 |
| 二、我国融资融券风险控制立法的历史沿革 | 第21-23页 |
| （一） 融资融券交易严格禁止阶段 | 第21-22页 |
| （二） 融资融券逐渐放宽阶段的风险控制立法 | 第22页 |
| （三） 融资融券正式确立阶段的的风险控制立法 | 第22-23页 |
| 三、境外国家或地区融资融券风险控制法律制度经验借鉴 | 第23-28页 |
| （一） 以美国为代表的市场化融资融券风险控制模式 | 第23-25页 |
| 1. 交易主体资格的管理 | 第24页 |
| 2. 保证金的管理 | 第24页 |
| 3. 账户的设置与管理 | 第24-25页 |
| 4. 资金、证券借贷管理 | 第25页 |
| 5. 标的证券资格管理 | 第25页 |
| 6. 报价管理 | 第25页 |
| （二） 以日本、韩国为代表的专业化融资融券风险控制模式 | 第25-27页 |
| 1. 融资融券交易投资者主体限制 | 第26页 |
| 2. 标的证券资格限制 | 第26页 |
| 3. 转融通限制 | 第26-27页 |
| 4. 现金比例、代用证券代用率限制 | 第27页 |
| （三） 以台湾地区为代表的双轨制融资融券风险控制模式 | 第27-28页 |
| 1. 券商和标的证券资格认定 | 第28页 |
| 2. 融资融券限额 | 第28页 |
| 3. 融资融券余额限制 | 第28页 |
| 四、我国融资融券交易风险控制法律制度现状与问题 | 第28-44页 |
| （一） 未明确具体的融资融券交易模式 | 第28-30页 |
| （二） 融资融券市场准入制度不完善 | 第30-33页 |
| 1. 证券公司的市场准入 | 第30-31页 |
| 2. 投资者的市场准入 | 第31-33页 |
| （三） 融资融券标的证券资格管理制度不完善 | 第33-35页 |
| （四） 融资融券交易规模限制制度不完善 | 第35-39页 |
| 1. 证券市场总体信用额度的控制 | 第35-36页 |
| 2. 证券公司信用额度的控制 | 第36-37页 |
| 3. 客户信用额度的控制 | 第37-38页 |
| 4. 单只证券信用额度的控制 | 第38-39页 |
| （五） 融资融券保证金制度不完善 | 第39-44页 |
| 1. 担保的种类 | 第39-40页 |
| 2. 担保物的种类 | 第40-41页 |
| 3. 担保物所有权的归属 | 第41-42页 |
| 4. 融资融券担保比例 | 第42-43页 |
| 5. 保证金追缴及强行平仓制度 | 第43-44页 |
| 五、我国融资融券交易风险控制法律制度的完善 | 第44-54页 |
| （一） 建立集中授信的融资融券交易模式 | 第44-46页 |
| （二） 融资融券市场准入制度的完善 | 第46-48页 |
| 1. 证券公司市场准入制度的完善 | 第46-47页 |
| 2. 投资者市场准入制度的完善 | 第47-48页 |
| （三） 融资融券标的证券资格管理制度的完善 | 第48-49页 |
| 1. 建立标的证券评级制度 | 第48页 |
| 2. 明确债券和证券投资基金作为标的证券的具体规定 | 第48页 |
| 3. 适当放宽融资融券标的证券范围 | 第48-49页 |
| （四） 融资融券交易规模限制制度的完善 | 第49-50页 |
| 1. 建立融资融券转融通机制 | 第49-50页 |
| 2. 完善证券公司信用额度控制机制 | 第50页 |
| 3. 废除单只证券信用额度控制机制 | 第50页 |
| （五） 融资融券保证金制度的完善 | 第50-54页 |
| 1. 完善融资融券保证金和担保比例机制 | 第50-51页 |
| 2. 从法律层面确立融资融券让与担保制度 | 第51页 |
| 3. 允许证券公司使用投资者担保账户中的资金和证券 | 第51-52页 |
| 4. 完善融资融券强行平仓制度 | 第52-54页 |
| 致谢 | 第54-55页 |
| 参考文献 | 第55-56页 |
