| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 1 导论 | 第9-19页 |
| 1.1 选题背景及其意义 | 第9页 |
| 1.2 相关概念界定 | 第9-11页 |
| 1.2.1 文化产业 | 第9-10页 |
| 1.2.2 借壳上市 | 第10页 |
| 1.2.3 壳公司定义 | 第10-11页 |
| 1.2.4 壳公司分类 | 第11页 |
| 1.3 相关文献综述 | 第11-18页 |
| 1.3.1 并购理论综述 | 第11-13页 |
| 1.3.2 并购绩效研究 | 第13-18页 |
| 1.4 研究内容和主要创新点 | 第18-19页 |
| 1.4.1 研究内容 | 第18页 |
| 1.4.2 主要创新点 | 第18-19页 |
| 2 文化企业借壳上市状况 | 第19-25页 |
| 2.1 文化传媒产业概述 | 第19-22页 |
| 2.1.1 影视文化产业概述 | 第20-21页 |
| 2.1.2 影视文化行业并购重组概况 | 第21-22页 |
| 2.2 文化企业借壳上市的基本动因分析 | 第22-25页 |
| 2.2.1 行业动因 | 第22-23页 |
| 2.2.2 市场动因 | 第23页 |
| 2.2.3 融资动因 | 第23页 |
| 2.2.4 政策动因 | 第23-24页 |
| 2.2.5 宣传动因 | 第24页 |
| 2.2.6 借壳动因 | 第24页 |
| 2.2.7 壳资源动因 | 第24-25页 |
| 3 影视文化企业借壳上市策略 | 第25-29页 |
| 3.1 影视文化企业借壳上市策略 | 第25-29页 |
| 3.1.1 股权转让与资产置换策略 | 第25页 |
| 3.1.2 股权转让与增发换股策略 | 第25-26页 |
| 3.1.3 股份回购与增发换股策略 | 第26-27页 |
| 3.1.4 资产置换与增发换股策略 | 第27-28页 |
| 3.1.5 资产出售与增发换股策略 | 第28-29页 |
| 4 影视文化企业借壳资产评估模式 | 第29-34页 |
| 4.1 借壳资产价值评估的一般模式 | 第29页 |
| 4.2 收益贴现模式 | 第29-30页 |
| 4.3 现金流贴现模式 | 第30页 |
| 4.4 借壳评估的特殊模式 | 第30-32页 |
| 4.5 影视文化企业借壳绩效评价模型 | 第32-34页 |
| 4.5.1 财务指标研究法 | 第32-34页 |
| 5 欢瑞世纪借壳上市案例 | 第34-42页 |
| 5.1 借壳方：欢瑞世纪背景简介 | 第34-35页 |
| 5.2 壳公司：泰亚股份背景简介 | 第35-36页 |
| 5.3 案例背景介绍 | 第36-39页 |
| 5.4 重组方案介绍 | 第39-42页 |
| 6 案例存在的问题和原因分析 | 第42-45页 |
| 6.1 借壳方案步骤中所存问题及和原因 | 第42页 |
| 6.2 拟注入资产预估值不合理的问题和原因 | 第42-43页 |
| 6.3 拟注入资产财务波动较大的问题和原因 | 第43-44页 |
| 6.4 规避借壳规定的股权转让运作太过于明显的问题和原因 | 第44-45页 |
| 7 欢瑞世纪借壳上市解决方案与评价 | 第45-51页 |
| 7.1 借壳失败原因总结及改良 | 第45-46页 |
| 7.2 解决方案设计 | 第46-51页 |
| 7.2.1 欢瑞世纪借壳绩效评价 | 第49-51页 |
| 8 结论和启示 | 第51-52页 |
| 8.1 结论 | 第51页 |
| 8.2 启示 | 第51-52页 |
| 参考文献 | 第52-55页 |
| 致谢 | 第55页 |