股权溢价之谜--基于中国股票市场的经验分析
| 中文摘要 | 第1-4页 |
| 英文摘要 | 第4-8页 |
| 1. 绪论 | 第8-14页 |
| ·选题背景 | 第8-10页 |
| ·选题意义 | 第10-11页 |
| ·研究思路 | 第11-14页 |
| 2. 文献综述 | 第14-20页 |
| ·股权溢价研究的早期研究 | 第14-17页 |
| ·国外相关研究的最新理论进展 | 第17-18页 |
| ·国内相关研究的文献综述 | 第18-20页 |
| 3. 股权溢价之谜的理论解释 | 第20-26页 |
| ·均衡模型的理论解释 | 第20-22页 |
| ·含有一个代表性代理人的均衡模型 | 第20页 |
| ·含有不同代理人的均衡模型 | 第20-22页 |
| ·行为金融学的解释 | 第22-26页 |
| ·(消费与投资)习惯形成理论 | 第22页 |
| ·短视性损失厌恶理论 | 第22-23页 |
| ·行为理论的均衡模型 | 第23-24页 |
| ·模糊厌恶 | 第24-26页 |
| 4. 基于消费的跨期均衡模型的ERP的实证研究 | 第26-44页 |
| ·基本定价公式 | 第26-28页 |
| ·利率、风险厌恶与溢价 | 第28-35页 |
| ·风险厌恶的刻画 | 第28-30页 |
| ·利率 | 第30-33页 |
| ·风险溢价 | 第33-35页 |
| ·中国股市股权溢价之谜的实证检验 | 第35-44页 |
| ·数据来源 | 第35-37页 |
| ·SDF最小标准差的估计 | 第37-39页 |
| ·幂效用与股权溢价之谜 | 第39-41页 |
| ·对中国股市存在“股权溢价之谜”现象的剖析 | 第41-44页 |
| 5. 中国股市ERP的预测模型 | 第44-58页 |
| ·数据选取及描述性统计结果 | 第44-45页 |
| ·基于马氏链的ERP分析模型 | 第45-54页 |
| ·理论依据 | 第45-47页 |
| ·假设条件 | 第47页 |
| ·模型 | 第47页 |
| ·转移概率矩阵的估计及状态分析 | 第47-54页 |
| ·基于BP神经网络的ERP分析模型 | 第54-58页 |
| ·概念引入 | 第54-55页 |
| ·BP神经网络的设计 | 第55页 |
| ·BP神经网络训练结果及分析 | 第55-58页 |
| 6. 研究结论 | 第58-62页 |
| 参考文献 | 第62-64页 |
| [中文文献] | 第62页 |
| [外文文献] | 第62-64页 |
| 附录 | 第64-68页 |
| 附录一 [MATLAB编程] | 第64-66页 |
| 附录二: 攻读硕士期间发表的学术论文 | 第66-68页 |
| 致谢 | 第68-70页 |
