欧盟碳期货市场有效性研究
| 摘要 | 第1-6页 |
| Abstract | 第6-11页 |
| 第1章 绪论 | 第11-18页 |
| ·研究背景与意义 | 第11-12页 |
| ·文献综述 | 第12-16页 |
| ·国外文献综述 | 第12-14页 |
| ·国内文献综述 | 第14-16页 |
| ·研究内容与研究框架 | 第16-18页 |
| ·研究方法 | 第16-17页 |
| ·研究内容 | 第17-18页 |
| 第2章 欧盟碳期货市场的产生与发展 | 第18-25页 |
| ·碳期货市场的溯源 | 第18-21页 |
| ·国际碳交易市场的产生 | 第18-19页 |
| ·碳交易避险需求催生碳期货 | 第19-21页 |
| ·碳期货市场的功能特征与发展概况 | 第21-22页 |
| ·碳期货市场的功能特征 | 第21页 |
| ·碳期货市场的发展概况 | 第21-22页 |
| ·欧盟碳期货市场的基本概况 | 第22-25页 |
| ·交易者数量与结构 | 第22页 |
| ·市场规模 | 第22-23页 |
| ·交易交割方式 | 第23页 |
| ·期货种类 | 第23-24页 |
| ·信息透明度 | 第24-25页 |
| 第3章 碳期货市场有效性的理论分析 | 第25-34页 |
| ·一般市场有效性理论 | 第25-28页 |
| ·一般市场有效性的定义与前提假设 | 第25-26页 |
| ·一般有效市场的划分 | 第26-27页 |
| ·从数学计量模型解释一般市场有效性 | 第27-28页 |
| ·期货市场有效性理论分析 | 第28-30页 |
| ·期货价格的无偏性假定不符溢价实际 | 第29页 |
| ·期货价格应包含风险溢价 | 第29-30页 |
| ·基于期货持有成本模型有效性的导出 | 第30-34页 |
| ·期货持有成本模型的导出 | 第30-32页 |
| ·期货有效性的导出与解释 | 第32-34页 |
| 第4章 欧盟碳期货市场的有效性检验 | 第34-45页 |
| ·数据样本描述 | 第34-36页 |
| ·碳期货长期有效性实证 | 第36-41页 |
| ·单位根检验 | 第36-37页 |
| ·协整检验 | 第37-40页 |
| ·长期有效性的参数约束检验 | 第40-41页 |
| ·碳期短期有效性实证 | 第41-43页 |
| ·VEC 模型 | 第41-42页 |
| ·短期有效性的参数约束检验 | 第42-43页 |
| ·碳期货现货价格发现功能实证 | 第43页 |
| ·结论分析 | 第43-45页 |
| 第5章 对完善我国期货市场的启示 | 第45-49页 |
| ·加强市场监管自律体系建设 | 第45-46页 |
| ·培育理性的市场主体 | 第46页 |
| ·开发上市更多的产品种类 | 第46-47页 |
| ·增加市场信息透明度 | 第47-49页 |
| 结论 | 第49-51页 |
| 参考文献 | 第51-54页 |
| 致谢 | 第54-55页 |
| 附录 实证分析数据表 | 第55-62页 |
