| 摘要 | 第5-6页 |
| Abstract | 第6-7页 |
| 第1章 绪论 | 第12-24页 |
| 1.1 研究背景和意义 | 第12-13页 |
| 1.2 文献回顾 | 第13-21页 |
| 1.2.1 分析师乐观偏差的传统解释 | 第13-15页 |
| 1.2.2 投资者情绪理论 | 第15-16页 |
| 1.2.3 投资者情绪的度量指标 | 第16-21页 |
| 1.3 研究贡献 | 第21-22页 |
| 1.4 研究内容 | 第22-24页 |
| 第2章 制度背景 | 第24-33页 |
| 2.1 我国的股市发展概况 | 第24-27页 |
| 2.2 我国的投资者结构 | 第27-30页 |
| 2.3 我国卖方分析师行业的发展历史和现状 | 第30-33页 |
| 第3章 理论分析与研究假设 | 第33-35页 |
| 第4章 研究设计 | 第35-41页 |
| 4.1 投资者情绪的衡量 | 第35-37页 |
| 4.2 分析师预测偏差的衡量 | 第37页 |
| 4.3 其他变量 | 第37-39页 |
| 4.4 研究方法 | 第39-40页 |
| 4.5 数据来源与样本选择 | 第40-41页 |
| 第5章 实证结果分析 | 第41-55页 |
| 5.1 描述性统计 | 第41-43页 |
| 5.2 多元回归分析 | 第43-49页 |
| 5.2.1 市场整体情绪对分析师乐观偏差的影响 | 第44-46页 |
| 5.2.2 个人、机构投资者情绪对分析师乐观偏差的影响 | 第46-49页 |
| 5.3 稳健性检验 | 第49-55页 |
| 5.3.1 两阶段最小二乘法 | 第49-52页 |
| 5.3.2 用“预测误差”代替“预测偏差” | 第52-54页 |
| 5.3.3 其他方法 | 第54-55页 |
| 结论 | 第55-58页 |
| 参考文献 | 第58-62页 |
| 附录A 攻读学位期间所发表的学术论文目录 | 第62-63页 |
| 致谢 | 第63页 |