股票流动性与股价崩盘风险关系的研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5-6页 |
| 第1章 绪论 | 第9-19页 |
| 1.1 研究背景和意义 | 第9-11页 |
| 1.1.1 研究背景及问题提出 | 第9-10页 |
| 1.1.2 研究的目的和意义 | 第10-11页 |
| 1.2 国内外研究现状及分析 | 第11-16页 |
| 1.2.1 国外研究现状 | 第11-14页 |
| 1.2.2 国内研究现状 | 第14-16页 |
| 1.2.3 国内外研究现状简析 | 第16页 |
| 1.3 研究内容与研究方法 | 第16-19页 |
| 1.3.1 研究内容 | 第16-17页 |
| 1.3.2 研究方法 | 第17-19页 |
| 第2章 相关理论基础与研究假设 | 第19-26页 |
| 2.1 相关理论 | 第19-22页 |
| 2.1.1 信息不对称理论 | 第19-20页 |
| 2.1.2 现代企业理论 | 第20-21页 |
| 2.1.3 金融市场理论 | 第21页 |
| 2.1.4 市场短视理论 | 第21-22页 |
| 2.2 研究假设 | 第22-25页 |
| 2.2.1 股票流动性对股价崩盘风险的影响 | 第22-23页 |
| 2.2.2 不同产权性质对两者关系的影响 | 第23页 |
| 2.2.3 大股东持股比例对两者关系的影响 | 第23-24页 |
| 2.2.4 机构持股比例对两者关系的影响 | 第24-25页 |
| 2.3 本章小结 | 第25-26页 |
| 第3章 研究设计 | 第26-33页 |
| 3.1 样本选取与数据来源 | 第26页 |
| 3.2 变量定义与选取 | 第26-30页 |
| 3.2.1 被解释变量 | 第26-27页 |
| 3.2.2 解释变量 | 第27-28页 |
| 3.2.3 控制变量 | 第28-30页 |
| 3.3 模型构建 | 第30-32页 |
| 3.4 本章小结 | 第32-33页 |
| 第4章 实证研究结果与分析 | 第33-58页 |
| 4.1 描述性统计分析 | 第33-36页 |
| 4.1.1 总体样本描述性统计分析 | 第33-34页 |
| 4.1.2 不同产权性质样本描述性统计分析 | 第34-36页 |
| 4.2 相关性分析和多重共线性检验 | 第36-43页 |
| 4.2.1 多重共线性检验 | 第36-37页 |
| 4.2.2 总体样本相关性分析 | 第37-38页 |
| 4.2.3 不同产权性质样本相关性分析 | 第38-43页 |
| 4.3 多元线性回归分析 | 第43-51页 |
| 4.3.1 股票流动性对股价崩盘风险的影响 | 第44-45页 |
| 4.3.2 产权性质差异的影响 | 第45-47页 |
| 4.3.3 大股东持股比例的影响 | 第47-48页 |
| 4.3.4 机构持股比例的影响 | 第48-49页 |
| 4.3.5 投资者异质性的影响 | 第49-51页 |
| 4.4 稳健性分析 | 第51-56页 |
| 4.4.1 考虑企业效应 | 第51-53页 |
| 4.4.2 增加控制变量 | 第53-56页 |
| 4.5 政策建议 | 第56-57页 |
| 4.6 本章小结 | 第57-58页 |
| 结论 | 第58-59页 |
| 参考文献 | 第59-65页 |
| 致谢 | 第65页 |
