| 摘要 | 第1-8页 |
| Abstract | 第8-13页 |
| 第1章 绪论 | 第13-33页 |
| ·问题的提出 | 第13-18页 |
| ·从贬值到升值的人民币汇率 | 第13-15页 |
| ·人民币汇率衍生市场的发展 | 第15-16页 |
| ·研究的主题 | 第16-18页 |
| ·文献回顾 | 第18-28页 |
| ·远期汇率定价理论的研究 | 第18-22页 |
| ·利率平价、即期汇率及远期汇率的实证研究 | 第22-25页 |
| ·人民币远期汇率理论与实证的研究 | 第25-28页 |
| ·研究思路、方法及创新点 | 第28-33页 |
| ·研究思路 | 第28-29页 |
| ·论文的结构及研究方法 | 第29-30页 |
| ·论文的创新点及未来的研究方向 | 第30-33页 |
| 第2章 人民币汇率改革和远期汇率市场的发展 | 第33-52页 |
| ·人民币汇率的历史沿革 | 第33-37页 |
| ·计划经济时期（1949-1978）的人民币汇率 | 第33-34页 |
| ·经济转轨时期（1978-1993）的人民币汇率 | 第34-35页 |
| ·社会主义市场经济时期（1994 年至今）的人民币汇率 | 第35-37页 |
| ·人民币远期市场的发展 | 第37-42页 |
| ·远期结售汇业务的发展 | 第37-41页 |
| ·远期结售汇业务交易主体的扩大 | 第41-42页 |
| ·人民币无本金交割远期交易 | 第42-49页 |
| ·人民币无本金交割远期（NDF） | 第42-46页 |
| ·NDF 交易的作用 | 第46-47页 |
| ·人民币无本金交割远期（NDF）市场现状 | 第47-49页 |
| ·加速发展人民币远期汇率市场的重要意义 | 第49-52页 |
| ·维护人民币主权货币地位的需要 | 第50页 |
| ·汇率制度改革的需要 | 第50-51页 |
| ·完善金融市场的需要 | 第51页 |
| ·加强宏观调控的需要 | 第51-52页 |
| 第3章 基于利率平价的人民币远期汇率定价实证分析 | 第52-75页 |
| ·人民币远期汇率的定价机制 | 第52-55页 |
| ·基于预期的定价机制 | 第52-53页 |
| ·基于利率平价的定价机制 | 第53-55页 |
| ·人民币远期汇率决定的理论基础 | 第55-60页 |
| ·抛补利率平价理论（Covered Interest Parity, CIP） | 第55-58页 |
| ·现代利率平价理论 | 第58-60页 |
| ·人民币远期汇率定价的实证分析 | 第60-68页 |
| ·简单抛补利率平价的估计 | 第61-66页 |
| ·加入交易成本的利率平价验证 | 第66-68页 |
| ·人民币远期外汇市场定价存在的主要问题 | 第68-71页 |
| ·人民币远期外汇交易结构性失衡问题 | 第68-69页 |
| ·远期外汇市场规模过小 | 第69-71页 |
| ·定价机制不灵活 | 第71页 |
| ·人民币远期外汇市场的完善与发展 | 第71-73页 |
| ·利率市场化改革 | 第71-72页 |
| ·汇率体制的改革 | 第72-73页 |
| ·不抛补利率平价理论 | 第73-74页 |
| ·不抛补利率平价理论的公式表达 | 第73页 |
| ·不抛补利率平价理论的局限性 | 第73-74页 |
| ·预期汇率与远期汇率的关系 | 第74-75页 |
| 第4章 人民币美元远期汇率与即期汇率协整关系检验 | 第75-95页 |
| ·远期汇率偏差和外汇市场有效性 | 第75-77页 |
| ·远期汇率的无偏性 | 第75-77页 |
| ·外汇市场的有效性 | 第77页 |
| ·数据说明 | 第77-78页 |
| ·基于线性回归模型的远期汇率无偏性检验 | 第78-84页 |
| ·最小二乘回归模型（OLS） | 第78页 |
| ·检验结果 | 第78-79页 |
| ·虚拟变量模型 | 第79-80页 |
| ·随机漫步模型及单位根平稳检验 | 第80-84页 |
| ·基于协整关系的远期汇率无偏性检验 | 第84-95页 |
| ·协整理论(co-integration)简介 | 第84-85页 |
| ·即期汇率s_(t+k)和远期汇率f_t~k 之间的协整关系分析 | 第85-95页 |
| 第5章 基于GARCH-M 模型的人民币/美元远期风险溢价 | 第95-117页 |
| ·风险溢价的存在 | 第95-100页 |
| ·远期汇率偏差的形成原因 | 第95-97页 |
| ·风险溢价的存在及实证检验 | 第97-100页 |
| ·风险溢价建模 | 第100-103页 |
| ·风险溢价的理论模型 | 第100-102页 |
| ·风险溢价的潜变量模型 | 第102-103页 |
| ·风险溢价的ARCH 模型 | 第103-109页 |
| ·ARCH 模型的说明 | 第104页 |
| ·风险溢价的ARCH 模型 | 第104-106页 |
| ·人民币/美元风险溢价的ARCH 效应 | 第106-109页 |
| ·风险溢价的GARCH 模型 | 第109-112页 |
| ·GARCH 模型和GARCH－M 模型的说明 | 第109-110页 |
| ·关于汇率波动的ARCH 和 GARCH 模型国内外研究 | 第110-112页 |
| ·人民币/美元远期汇率风险溢价GARCH 和GARCH-M 模型 | 第112-117页 |
| ·数据样本的说明 | 第112-113页 |
| ·GARCH-M 模型的建立 | 第113-117页 |
| 第6章 结论 | 第117-119页 |
| ·从远期汇率定价分析中得出的结论 | 第117页 |
| ·从即期汇率与远期汇率的无偏性检验中得出的结论 | 第117-118页 |
| ·从对人民币/美元远期风险溢价的研究得出的结论 | 第118-119页 |
| 参考文献 | 第119-130页 |
| 附录A | 第130-161页 |
| 致谢 | 第161-162页 |
| 个人简历 在读期间发表的学术论文与研究成果 | 第162页 |
