股指期货在指数基金投资管理中的应用研究
| 摘要 | 第1-5页 |
| Abstract | 第5-10页 |
| 1 绪论 | 第10-17页 |
| ·选题依据 | 第10-11页 |
| ·问题的提出 | 第10页 |
| ·选题的意义 | 第10-11页 |
| ·国内外研究动态与综述 | 第11-15页 |
| ·套期保值理论研究动态与综述 | 第11-12页 |
| ·资产配置模型研究动态与综述 | 第12-15页 |
| ·存在的主要问题 | 第15页 |
| ·研究思路及研究框架 | 第15-17页 |
| ·研究思路 | 第15-16页 |
| ·研究框架 | 第16-17页 |
| 2 创新性指数型基金投资风险分析 | 第17-26页 |
| ·交易所交易基金(ETF) | 第17-22页 |
| ·ETF产生的背景 | 第17-18页 |
| ·ETF的发展和现状 | 第18-19页 |
| ·我国ETF的发展概况 | 第19-20页 |
| ·ETF的优势 | 第20-22页 |
| ·上市开放式基金(LOF) | 第22-23页 |
| ·ETF与LOF的联系与区别 | 第23-24页 |
| ·ETF与LOF的联系 | 第23页 |
| ·ETF与LOF的区别 | 第23-24页 |
| ·投资风险分析 | 第24-26页 |
| ·系统性风险 | 第24页 |
| ·流动性风险 | 第24-25页 |
| ·结构性风险 | 第25页 |
| ·其它风险 | 第25-26页 |
| 3 指数型基金的套期保值研究 | 第26-37页 |
| ·问题的提出 | 第26页 |
| ·系统性风险的测量 | 第26-27页 |
| ·套期保值率的确定模型 | 第27-29页 |
| ·简单套期保值模型 | 第27-28页 |
| ·风险最小化套期保值模型 | 第28-29页 |
| ·实证研究 | 第29-35页 |
| ·ETF的套期保值效果分析 | 第29-33页 |
| ·LOF的套期保值效果分析 | 第33-35页 |
| ·小结 | 第35-37页 |
| 4 指数型基金的资产配置研究 | 第37-53页 |
| ·问题的提出 | 第37页 |
| ·资产配置模型的原理 | 第37-38页 |
| ·目标函数建立的原理 | 第37页 |
| ·目标函数约束条件建立的原理 | 第37页 |
| ·目标函数优化条件建立的原理 | 第37-38页 |
| ·同向做多资产配置模型的建立 | 第38-40页 |
| ·模型的基本假设 | 第38页 |
| ·收益率函数的推导 | 第38-39页 |
| ·追加保证金函数的推导 | 第39-40页 |
| ·模型的优化求解 | 第40页 |
| ·空期多现资产配置模型的建立 | 第40-43页 |
| ·模型的基本假设 | 第40-41页 |
| ·收益率函数的推导 | 第41-42页 |
| ·追加保证金函数的推导 | 第42-43页 |
| ·模型的优化求解 | 第43页 |
| ·实证与对比研究 | 第43-52页 |
| ·实证研究 | 第43-50页 |
| ·对比研究 | 第50-52页 |
| ·小结 | 第52-53页 |
| 结论 | 第53-54页 |
| 参考文献 | 第54-55页 |
| 附录A 50ETF套保效果对比表 | 第55-56页 |
| 附录B 100ETF套保效果对比表 | 第56-57页 |
| 附录C 嘉实300套保效果对比表 | 第57-58页 |
| 附录D 资产配置模型的Matlab程序 | 第58-63页 |
| 攻读硕士学位期间发表学术论文情况 | 第63-64页 |
| 致谢 | 第64-65页 |
