| 致谢 | 第7-8页 |
| 摘要 | 第8-9页 |
| Abstract | 第9页 |
| 第一章 绪论 | 第14-18页 |
| 1.1 研究背景与问题的提出 | 第14-15页 |
| 1.2 研究目的与意义 | 第15-16页 |
| 1.3 研究内容及方法 | 第16-17页 |
| 1.4 本文的创新之处 | 第17-18页 |
| 第二章 文献综述 | 第18-26页 |
| 2.1 内部人交易的相关研究 | 第18-22页 |
| 2.1.1 内部人交易的概念界定 | 第18页 |
| 2.1.2 内部人交易的超额收益 | 第18-20页 |
| 2.1.3 内部人交易与公司治理 | 第20-22页 |
| 2.2 内部人交易与业绩预告 | 第22-23页 |
| 2.3 内部人交易与投资者情绪 | 第23-25页 |
| 2.4 文献评述 | 第25-26页 |
| 第三章 理论分析与研究假设 | 第26-33页 |
| 3.1 理论分析 | 第26-28页 |
| 3.1.1 信息不对称理论 | 第26-27页 |
| 3.1.2 有效市场假说 | 第27-28页 |
| 3.2 投资者情绪对内部人交易的博弈分析 | 第28-31页 |
| 3.2.1 博弈理论 | 第28-29页 |
| 3.2.2 投资者情绪对内部人交易的博弈分析 | 第29-31页 |
| 3.3 研究假设 | 第31-33页 |
| 3.3.1 内部人交易的超额收益 | 第31页 |
| 3.3.2 牛市和熊市中股价累计超额收益与业绩预告 | 第31-32页 |
| 3.3.3 投资者情绪与内部人交易 | 第32-33页 |
| 第四章 数据与变量 | 第33-37页 |
| 4.1 样本选取与数据来源 | 第33-34页 |
| 4.2 投资者情绪变量 | 第34-36页 |
| 4.2.1 投资者情绪测度 | 第34-35页 |
| 4.2.2 投资者情绪指标构建 | 第35-36页 |
| 4.3 变量定义与说明 | 第36-37页 |
| 第五章 实证模型与结果分析 | 第37-47页 |
| 5.1 业绩预告日前后内部人交易统计 | 第37-40页 |
| 5.1.1 业绩预告日前后内部人交易数量 | 第37-39页 |
| 5.1.2 业绩预告日前后内部人交易比例 | 第39-40页 |
| 5.2 上市公司在业绩预告日前后的市场表现 | 第40-43页 |
| 5.2.1 事件研究法 | 第40-41页 |
| 5.2.2 股价超额收益对市场反应的实证分析 | 第41-43页 |
| 5.3 业绩预告与投资者情绪对累计超额收益的影响 | 第43-45页 |
| 5.4 业绩预告和投资者情绪对上市公司内部人增减持操作的影响 | 第45-47页 |
| 第六章 研究结论、政策含义与展望 | 第47-51页 |
| 6.1 研究结论 | 第47-48页 |
| 6.2 政策含义 | 第48-49页 |
| 6.3 研究的不足与展望 | 第49-51页 |
| 参考文献 | 第51-55页 |
| 攻读硕士学位期间的学术活动及成果情况 | 第55-56页 |