| 摘要 | 第1-9页 |
| Abstract | 第9-14页 |
| 0. 导论 | 第14-20页 |
| ·研究背景以及研究意义 | 第14-17页 |
| ·研究的目标与内容框架 | 第17-18页 |
| ·研究方法、工具与本文的创新 | 第18-20页 |
| 1. 货币政策影响股价指数的理论综述 | 第20-28页 |
| ·相关概念介绍 | 第20-23页 |
| ·货币供给量 | 第20-21页 |
| ·流动性过剩 | 第21-22页 |
| ·汇率体制改革 | 第22-23页 |
| ·西方股票市场传导货币政策的经典理论 | 第23-25页 |
| ·国内外关于货币政策影响股价指数的文献综述 | 第25-28页 |
| ·国外关于货币政策影响股价指数的文献综述 | 第25-26页 |
| ·国内关于货币政策影响股价指数的文献综述 | 第26-28页 |
| 2. 实证研究方法与计量模型体系 | 第28-39页 |
| ·数据来源及样本区间的划分 | 第28-29页 |
| ·数据来源 | 第28页 |
| ·样本区间划分 | 第28-29页 |
| ·变量选取与处理 | 第29-34页 |
| ·货币供给量 | 第29-31页 |
| ·股票价格指数 | 第31-32页 |
| ·创新视角下的货币供应量增速差 | 第32-34页 |
| ·计量模型体系介绍 | 第34-39页 |
| ·时间序列平稳性检验 | 第34-35页 |
| ·向量自回归(VAR)模型 | 第35-36页 |
| ·Granger因果检验 | 第36-37页 |
| ·脉冲响应函数 | 第37页 |
| ·方差分解 | 第37-39页 |
| 3. 汇率体制改革前货币流动性与股价指数关系的实证分析 | 第39-51页 |
| ·时间序列的单位根检验与VAR模型的构建 | 第39-42页 |
| ·各个金融时间序列变量的单位根检验 | 第39-40页 |
| ·模型滞后期的判定 | 第40-41页 |
| ·VAR模型的构建与检验 | 第41-42页 |
| ·各个层次货币流动性与沪深股指的关系分析 | 第42-49页 |
| ·格兰杰因果关系检验 | 第42-44页 |
| ·协整检验与向量误差修正模型(VECM) | 第44-46页 |
| ·脉冲响应分析 | 第46-48页 |
| ·方差分解 | 第48-49页 |
| ·实证结果小结 | 第49-51页 |
| ·模型的构建与检验 | 第49页 |
| ·短期格兰杰因果关系 | 第49-50页 |
| ·协整检验与向量误差修正模型 | 第50页 |
| ·脉冲响应和方差分解 | 第50-51页 |
| 4. 汇率体制改革后货币流动性与股价指数关系的实证分析 | 第51-64页 |
| ·传统VAR模型在新时期失效 | 第51-53页 |
| ·新时期运用创新视角重新研究货币流动性与股市的关系 | 第53-61页 |
| ·加入MZS变量重构VAR模型 | 第53-55页 |
| ·格兰杰因果检验 | 第55-56页 |
| ·协整检验与向量误差修正模型(VECM) | 第56-58页 |
| ·脉冲响应分析与方差分解 | 第58-61页 |
| ·实证结果小结 | 第61-64页 |
| ·模型的重构与检验 | 第61-62页 |
| ·短期格兰杰因果关系 | 第62页 |
| ·协整检验与向量误差修正模型 | 第62-64页 |
| 5. 结论、政策建议及后续研究展望 | 第64-70页 |
| ·主要结论 | 第64-65页 |
| ·政策建议 | 第65-68页 |
| ·调整经济结构,积极引导资本流出,彻底恢复货币政策有效性 | 第65-67页 |
| ·实现人民币汇率双向浮动,应对货币政策调控股价面临的挑战 | 第67页 |
| ·稳定第一,运用货币政策对股票市场进行动态化管理 | 第67-68页 |
| ·后续研究展望 | 第68-70页 |
| 参考文献 | 第70-73页 |
| 后记 | 第73-74页 |
| 致谢 | 第74-75页 |
| 在读期间科研成果目录 | 第75页 |
